ما هو معيار تصنيف الصناعة (Industry Classification Benchmark - ICB)؟
نظام تصنيف الصناعات (Industry Classification Benchmark - ICB) هو نظام لتصنيف جميع الشركات العامة إلى القطاعات الفرعية المناسبة للصناعات المحددة. تم تطوير هذا النظام بواسطة داو جونز و Financial Times Stock Exchange (FTSE) وهو معترف به عالميًا.
النقاط الرئيسية
- تقوم ICB بتصنيف كل شركة عامة حسب صناعتها، القطاع الفائق، القطاع، والقطاع الفرعي.
- إنها واحدة من نظامي تصنيف يتم اعتمادهما من قبل البورصات في جميع أنحاء العالم.
- يساعد النظام المستثمرين في البحث عن الأسهم وتحديد المنافسين.
تحدد هرمية المعيار الصناعات والقطاعات الكبرى والقطاعات والقطاعات الفرعية. على سبيل المثال، تُصنف شركة Gap Inc. ضمن القطاع الفرعي للملابس والإكسسوارات داخل قطاع السلع الشخصية، والذي يقع تحت القطاع الكبير للسلع الشخصية والمنزلية ضمن صناعة السلع الاستهلاكية.
فهم ICB
تتبنى البورصات حول العالم أحد نظامي التصنيف المتنافسين:
- تم تطوير ICB بواسطة Dow Jones بالشراكة مع مؤشر Financial Times Stock Exchange (FTSE). الأخير مملوك من قبل بورصة لندن (LSE).
- تم تطوير المعيار العالمي لتصنيف الصناعات (GICS) من خلال شراكة بين ستاندرد آند بورز وMorgan Stanley Capital International.
من الجدير بالذكر أن معظم التصنيفات القطاعية والصناعية نفسها موجودة في كل من نظام التصنيف الصناعي العالمي (GICS) ونظام التصنيف الصناعي (ICB).
يتم تخصيص كل شركة للقطاع الفرعي الذي يمثل بشكل أقرب طبيعة أعمالها، وذلك بناءً على مصدر إيراداتها الرئيسي في المقام الأول.
الهدف من ICB هو تصنيف الشركات الفردية إلى قطاعات فرعية، بناءً على المصدر الرئيسي للإيرادات لكل شركة.
كيف يعمل نظام تصنيف الصناعة (ICB)
يتم إدارة ICB من قبل FTSE Russell، وهي قسم من بورصة لندن. مع تصنيف حوالي 100,000 ورقة مالية، يوفر مصدرًا شاملاً للبيانات إلى جانب نظام تصنيف للمستثمرين.
يقوم النظام بتصنيف الشركات والأوراق المالية عبر تسلسل هرمي مكون من أربعة مستويات. يتم تقسيم هذه المستويات إلى 11 صناعة، و20 قطاعًا رئيسيًا، و45 قطاعًا، و173 قطاعًا فرعيًا.
تم تصميم المستويات الأولى والثانية من الصناعة والقطاعات الفائقة لدعم استراتيجيات الاستثمار التي تعتمد على هذا التصنيف. يقوم نظام التصنيف الصناعي (ICB) بالتعمق أكثر في المستويات الثالثة والرابعة من القطاعات والقطاعات الفرعية.
من يستخدم ICB
يتم اعتماد ICB من قبل البورصات بما في ذلك يورونكست، ناسداك OMX، بورصة لندن، بورصة تايوان، بورصة جوهانسبرغ، بورصة إيطاليا، بورصة سنغافورة، بورصة أثينا، بورصة سويسرا SIX، بورصة قبرص، وبورصة الكويت.
معًا، تمثل هذه البورصات أكثر من 65% من القيمة السوقية العالمية. يقدم نظام تصنيف الصناعة (ICB) للمستثمرين مستويين من المعلومات بناءً على الوقت. قاعدة بيانات أسبوعية تُنتج ملفات منتجات تعكس جميع التغييرات التي تمت خلال الأسبوع في آخر يوم عمل من الأسبوع. كما تُنتج قاعدة بيانات يومية في نهاية كل يوم عمل.
منافس ICB
يُعتبر ICB معيارًا موحدًا يحدد السوق. ينافس ICB معيار التصنيف الصناعي العالمي (GICS) للأسهم، والذي تم تطويره بالشراكة بين ستاندرد آند بورز ومورغان ستانلي كابيتال إنترناشونال.
تعد بورصة تورونتو، وبورصة أستراليا، وتحالف NOREX من بين البورصات التي تستخدم معيار GICS.
معظم تسميات القطاع والصناعة نفسها موجودة في كل من نظام تصنيف GICS ونظام تصنيف ICB.