السلسلة 53: ما هي، كيف تعمل، وأسئلة نموذجية

ما هو اختبار السلسلة 53؟

اختبار السلسلة 53 هو اختبار ترخيص يسمح للفرد بالإشراف على أنشطة الأوراق المالية البلدية لشركة أوراق مالية أو تاجر بنك. يتم إدارة اختبار السلسلة 53 من قبل هيئة تنظيم الصناعة المالية (FINRA) وهو واحد من العديد من اختبارات مجلس تنظيم الأوراق المالية البلدية (MSRB). يُعرف اختبار السلسلة 53 أيضًا باسم امتحان تأهيل المديرين للأوراق المالية البلدية (MP).

النقاط الرئيسية

• امتحان السلسلة 53 هو امتحان ترخيص يمنح أولئك الذين يجتازونه القدرة على الإشراف على مبيعات وتداول السندات البلدية.
• يمكن محاولة اجتياز امتحان السلسلة 53 فقط إذا كان المرشح قد اجتاز بالفعل امتحان السلسلة 52 (مما يسمح له بأن يكون ممثلًا للأوراق المالية البلدية).
• يتكون امتحان السلسلة 53 من 100 سؤال اختيار من متعدد تغطي ستة مجالات موضوعية جوهرية.

فهم امتحان السلسلة 53

يؤهل امتحان السلسلة 53 المحترف المالي ليصبح مديرًا مرخصًا للأوراق المالية البلدية. يمكن لمديري الأوراق المالية البلدية الاكتتاب والتداول وشراء أو بيع الأوراق المالية البلدية. كما يسمح الامتحان لحامله بتقديم خدمات استشارية مالية أو استشارية لمصدري الأوراق المالية البلدية، بالإضافة إلى السماح بالتواصل مع العملاء بشأن الأنشطة المذكورة أعلاه. بالإضافة إلى ذلك، يسمح الامتحان لحامله بإجراء حفظ السجلات، وكذلك معالجة وتصفية وحفظ الأوراق المالية البلدية، وتدريب المديرين والممثلين.

أسئلة امتحان السلسلة 53

يتكون اختبار السلسلة 53 من 100 سؤال متعدد الخيارات يتم إكمالها خلال ثلاث ساعات. يتطلب النجاح في الاختبار الحصول على درجة 70% أو أكثر. لا يُسمح للممتحنين باستخدام أي مواد مرجعية خارجية. تشمل مواضيع الأسئلة ليس فقط أساسيات كيفية إنشاء وتداول الأوراق المالية البلدية، ولكن أيضًا ممارسات التسوية، وحفظ السجلات، والإشراف على المبيعات.

تغطي أسئلة الامتحان ستة مواضيع، والتي يمكن تقسيمها إلى مواضيع فرعية (انظر الأسئلة النموذجية المدرجة أدناه). يمكن العثور على قائمة كاملة في مخطط محتوى امتحان تأهيل المدير البلدي (Series 53) الخاص بـ MSRB:

1. اللوائح الفيدرالية (أربعة أسئلة): فهم عملية التنظيم والوكالات المسؤولة عن وضع القواعد، بالإضافة إلى الممارسات التي تحكم أعمال الأوراق المالية البلدية. كما يشمل المعرفة المتعلقة بقانون تبادل الأوراق المالية لعام 1934، وأحكام مكافحة الاحتيال، وقواعد هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC)، وقانون دود-فرانك لإصلاح وول ستريت وحماية المستهلك، ومؤسسة حماية مستثمري الأوراق المالية (SIPC) والغرض منها.
2. الإشراف العام (23 سؤالًا): المسؤوليات والقواعد التي تحكم مدير الأوراق المالية البلدية، المصطلحات الصناعية، متطلبات التسجيل والتأهيل والتعليم المستمر، تنفيذ ومراقبة أنظمة وإجراءات الامتثال والإفصاحات.
3. الإشراف على المبيعات (25 سؤالًا): مهام الإشراف، بالإضافة إلى القواعد، وحفظ السجلات والموافقات اللازمة لفتح والحفاظ على حسابات العملاء. المعرفة العملية بالاستثمارات المناسبة، وكذلك ما يعتبر نشاط مبيعات غير صحيح أو محظور. القواعد والإجراءات للتعامل مع شكاوى العملاء.
4. الإنشاء والتوزيع (23 سؤالًا): فهم التزامات الوكيل عند العمل كمستشار لمصدر، تعريف العلاقة الاستشارية وتوثيقها، بالإضافة إلى فهم الإفصاحات والمسؤوليات المطلوبة المتعلقة بالبيانات الرسمية، سواء كمستشار مالي أو كمتعهد. أيضًا، أنواع الأوامر وإفصاحاتها، وقواعد الإدارة المتعلقة بدور المدير الرئيسي في مجموعة التوزيع.
5. التداول (10 أسئلة): أظهر فهمًا لقواعد تسعير الأوراق المالية البلدية، ومسؤوليات حفظ السجلات للمعاملات الرئيسية والوكالة، والإجراءات والجداول الزمنية للإبلاغ عن المعاملات، وفهم المسؤوليات المتعلقة بأرقام CUSIP في تداول السوق الثانوية، وفهم الحظر ضد الإبلاغ عن التقارير التجارية الوهمية.
6. العمليات (15 سؤالًا): فهم ما هو مطلوب لتأكيد المعاملات، وعملية تسوية الصفقات وآليات تسليم الأوراق المالية ومتطلبات التعامل مع مشاكل التجارة أو التسوية. بالإضافة إلى معرفة السجلات التي يجب الاحتفاظ بها، وكذلك الأطر الزمنية للاحتفاظ بها.

عينات من أسئلة السلسلة 53

هذه الأسئلة النموذجية، المقدمة من قبل MSRB، تشبه في الشكل والمحتوى ما يوجد في اختبار السلسلة 53 لكنها ليست أسئلة اختبار فعلية. الإجابات موضحة أدناه.

1. ما الإجراء الذي يقوم به شخص مرتبط بتاجر قد يتسبب في منع التاجر من الانخراط في أعمال الأوراق المالية البلدية مع ذلك المُصدر؟

2. يقوم مسؤول تنفيذي غير تابع لمؤسسة مالية بتقديم مساهمة لمسؤول في الجهة المصدرة.

3. يساهم مدير مالي محترف (MFP) بمبلغ 100 دولار في حملة مسؤول إصدار في ولاية لا يقيم فيها.

4. يساهم موظف مالي محترف (MFP) بمبلغ 250 دولارًا في حملة مسؤول إصدار في المدينة التي يعيش فيها.

5. شخص مرتبط تقتصر أنشطته في الأوراق المالية البلدية على المبيعات للعملاء يساهم بمبلغ 300 دولار لمسؤول في الجهة المصدرة.

6. يُسمح باسترداد الأوراق المالية البلدية ليوم عمل واحد بعد التسليم لأي من الأسباب التالية؟

7. إذا كان هناك خلاف حول سعر الشراء

8. إذا تم اكتشاف أن القسيمة تالفة

9. إذا لم يكن رقم CUSIP مطبوعًا على الشهادات

10. إذا تعرضت الأوراق المالية للتعثر المالي

11. أي من العبارتين التاليتين تصفان بشكل صحيح التزامات المدير فيما يتعلق بالكشف عن نفقات النقابة لأعضاء الحساب؟

• I. يجب تقديم بيان مفصل بالنفقات المتوقعة قبل إنشاء الحساب.
• II. يجب الإفصاح عن مبلغ رسوم الإدارة لأعضاء الحساب قبل تقديم العرض.
• ثالثًا: يجب تقديم البيان النهائي للحساب في غضون 60 يومًا من تاريخ تسليم جميع الأوراق المالية من قبل النقابة.
• الرابع: يجب إدراج كل مصروف، بغض النظر عن المبلغ، في البيان الختامي للحساب.

1. الأول والثالث ٢. الأول والرابع

2. الثاني والثالث ٤. الثاني والرابع

3. يجب على كبار المديرين في اتحادات الأوراق المالية البلدية الاحتفاظ، لكل حساب اتحاد، بالكتب والسجلات التي تُظهر جميع المعلومات التالية باستثناء:

4. الشروط والأحكام التي تحكم تشغيل حساب النقابة

5. تسوية الأرباح والمصروفات الخاصة بالنقابة

6. جميع تخصيصات تلك الأوراق المالية لأعضاء النقابة والسعر الذي تم البيع به.

7. أسماء وعناوين كل عميل يقوم بشراء الأوراق المالية من عضو في النقابة.

الإجابات: 1. (2); 2. (2); 3. (3); 4. (4)