ما هو التقاطع الذهبي؟
النمط الذهبي (Golden Cross) هو نمط بياني حيث يتقاطع متوسط متحرك قصير الأجل فوق متوسط متحرك طويل الأجل. إنه نمط اختراق صعودي يتشكل عندما يتقاطع المتوسط المتحرك قصير الأجل لأداة مالية (مثل المتوسط المتحرك لمدة 50 يومًا) فوق المتوسط المتحرك طويل الأجل (مثل المتوسط المتحرك لمدة 200 يوم) أو مستوى المقاومة.
نظرًا لأن المؤشرات طويلة الأجل تحمل وزنًا أكبر، فإن تقاطع الذهب يشير إلى إمكانية ظهور سوق صاعدة طويلة الأجل. عادةً ما تعزز أحجام التداول العالية هذا المؤشر.
النقاط الرئيسية
- يُعتبر "التقاطع الذهبي" نمطًا فنيًا في الرسوم البيانية يشير إلى إمكانية حدوث ارتفاع كبير.
- يظهر التقاطع الذهبي على الرسم البياني عندما يتجاوز المتوسط المتحرك قصير الأجل للسهم المتوسط المتحرك طويل الأجل.
- يمكن مقارنة التقاطع الذهبي مع تقاطع الموت، الذي يشير إلى حركة سعرية هبوطية.
كيف يتشكل التقاطع الذهبي؟
التقاطع الذهبي هو مؤشر زخم، مما يعني أن الأسعار تزداد باستمرار وتكتسب زخمًا. وهذا يعني أن المتداولين والمستثمرين قد غيروا توقعاتهم لتصبح متفائلة بدلاً من متشائمة. عادةً ما يمر المؤشر بثلاث مراحل.
المرحلة الأولى تتطلب أن يصل الاتجاه الهابط إلى القاع في النهاية حيث يتغلب المشترون على البائعين. في المرحلة الثانية، يتقاطع المتوسط المتحرك الأقصر مع المتوسط المتحرك الأكبر ليحفز حدوث اختراق ويؤكد انعكاس الاتجاه الهابط.
المرحلة الأخيرة هي استمرار الاتجاه الصاعد بعد التقاطع. تعمل المتوسطات المتحركة كمستويات دعم عند التراجعات حتى تعود للتقاطع للأسفل.
المتوسطات المتحركة الأكثر استخدامًا لمراقبة التقاطع الذهبي هي المتوسطات المتحركة لمدة 50 يومًا و200 يوم. بشكل عام، تميل الفترات الأطول إلى تشكيل اختراقات أقوى وأكثر ديمومة. على سبيل المثال، تقاطع المتوسط المتحرك لمدة 50 يومًا صعودًا عبر المتوسط المتحرك لمدة 200 يوم على مؤشر مثل S&P 500 هو واحد من أكثر إشارات السوق الصاعدة شهرة.
غالبًا ما يستخدم المتداولون اليوميون فترات أصغر مثل المتوسطات المتحركة لمدة 5 أيام و15 يومًا لتداول اختراقات التقاطع الذهبي داخل اليوم. قد يستخدم بعض المتداولين فترات زمنية مختلفة، مثل الأسابيع أو الأشهر، اعتمادًا على تفضيلاتهم في التداول وما يعتقدون أنه يعمل لصالحهم.
ولكن عند اختيار فترات زمنية مختلفة، من المهم أن نفهم أنه كلما كان الإطار الزمني للرسم البياني أكبر، كلما كان اختراق التقاطع الذهبي أقوى وأكثر ديمومة.
مثال على التقاطع الذهبي
تستخدم الصورة أدناه متوسطًا متحركًا لمدة 50 يومًا ومتوسطًا متحركًا لمدة 200 يوم. كان المتوسط المتحرك لمدة 50 يومًا يتجه نحو الانخفاض على مدى عدة فترات تداول، حتى وصل إلى مستوى سعري لم يتمكن السوق من دعمه. أما المتوسط المتحرك لمدة 200 يوم فقد استقر بعد أن كان يتجه نحو الانخفاض قليلاً.
ارتفعت الأسعار تدريجيًا مع مرور الوقت، مما أدى إلى تكوين اتجاه صاعد في المتوسط المتحرك لمدة 50 يومًا. استمر هذا الاتجاه، مما دفع المتوسط المتحرك للفترة الأقصر إلى مستوى أعلى من المتوسط المتحرك للفترة الأطول. تشكل تقاطع ذهبي، مما أكد على انعكاس الاتجاه من هابط إلى صاعد.
لاحظ أن نطاق أسعار الشموع اليابانية قد شهد قفزة كبيرة عندما وصل الاتجاه الهابط إلى القاع وتحول إلى اتجاه صاعد. من المحتمل أن شيئًا ما قد حدث أدى إلى تغيير مشاعر المستثمرين والمتداولين في السوق في هذا الوقت.
كانت أجسام الشموع كبيرة (الفرق بين أسعار الفتح والإغلاق)، وأغلقت المزيد من الأيام بأسعار أعلى بكثير من أسعار الفتح خلال الارتفاع الأول بعد أن وصل المتوسط المتحرك لمدة 50 يومًا إلى القاع.
التقاطع الذهبي مقابل التقاطع المميت
يعتبر التقاطع الذهبي وتقاطع الموت مؤشرات متعارضة. يؤكد التقاطع الذهبي على وجود سوق صاعدة طويلة الأجل، بينما يشير تقاطع الموت إلى سوق هابطة طويلة الأجل. يُعتبر أي من التقاطعين أكثر أهمية عندما يكون مصحوبًا بحجم تداول مرتفع. في تقاطع الموت، يتقاطع المتوسط المتحرك قصير الأجل من أعلى المتوسط المتحرك طويل الأجل؛ بينما في التقاطع الذهبي، يتقاطع من أسفل.
بمجرد حدوث التقاطع، يُعتبر المتوسط المتحرك طويل الأجل مستوى دعم رئيسي (في حالة التقاطع الذهبي) أو مستوى مقاومة (في حالة تقاطع الموت) للسوق من تلك النقطة فصاعدًا. قد يظهر أي من التقاطعين ويشير إلى تغيير في الاتجاه، ولكن غالبًا ما يحدثان عندما يكون تغيير الاتجاه قد حدث بالفعل.
التقاطع الذهبي
سوق صاعدة طويلة الأجل قد تكون في الأفق
المتوسط المتحرك قصير الأجل يتقاطع من الأسفل مع المتوسط المتحرك طويل الأجل.
المتوسط المتحرك طويل الأجل يصبح دعمًا
تقاطع الموت
سوق هابطة طويلة الأجل قد تكون في الأفق
المتوسط المتحرك قصير الأجل يتقاطع من الأعلى مع المتوسط المتحرك طويل الأجل.
المتوسط المتحرك طويل الأجل يصبح مقاومة
### قيود التقاطع الذهبي
جميع المؤشرات هي "متأخرة"، مما يعني أن البيانات المستخدمة لتشكيل الرسوم البيانية قد حدثت بالفعل. وهذا يعني أنه لا يوجد مؤشر يمكنه التنبؤ بالمستقبل بشكل حقيقي. في كثير من الأحيان، ينتج عن تقاطع ذهبي ملاحظ إشارة خاطئة.
على الرغم من قوتها التنبؤية الظاهرة في التنبؤ بالأسواق الصاعدة الكبيرة السابقة، فإن تقاطعات الذهبية غالبًا ما تفشل في الظهور. لذلك، يجب دائمًا استخدام إشارات ومؤشرات أخرى لتأكيد التقاطع الذهبي.
هل التقاطع الذهبي دائمًا إشارة صعودية؟
يحدث التقاطع الذهبي عندما يتقاطع متوسط متحرك قصير الأجل مع متوسط متحرك طويل الأجل رئيسي نحو الأعلى، ويتم تفسيره من قبل المحللين والمتداولين على أنه إشارة لتحول صعودي واضح في السوق. هذا يعكس نظرة تفاؤلية من قبل المستثمرين.
ماذا يعني التقاطع الذهبي؟
يشير تقاطع الذهب إلى سوق صاعدة طويلة الأجل في المستقبل. وهو عكس تقاطع الموت، الذي يُعتبر مؤشرًا هبوطيًا يتشكل عندما يتقاطع متوسط متحرك قصير الأجل مع متوسط متحرك طويل الأجل من الأعلى.
ما مدى موثوقية التقاطع الذهبي؟
كمؤشر متأخر، يتم تحديد التقاطع الذهبي فقط بعد أن يكون السوق قد ارتفع، مما يجعله يبدو موثوقًا. ومع ذلك، نتيجة للتأخير، يصبح من الصعب أيضًا معرفة متى يكون الإشارة خاطئة إلا بعد حدوثها. غالبًا ما يستخدم المتداولون التقاطع الذهبي لتأكيد اتجاه أو إشارة بالتزامن مع مؤشرات أخرى.
الخلاصة
يُعتقد أن التقاطع الذهبي يؤكد انعكاس الاتجاه الهابط. المفتاح لاستخدام التقاطع الذهبي بشكل صحيح—مع الفلاتر والمؤشرات الإضافية—هو استخدام أهداف الربح، وقف الخسارة، وأدوات إدارة المخاطر الأخرى. تذكر الحفاظ على نسبة المخاطرة إلى العائد المناسبة وتوقيت تداولك بدلاً من اتباع التقاطع بشكل أعمى.