ما هو صندوق التأمين المتبادل على الرهن العقاري (MMIF)؟
صندوق التأمين المتبادل على الرهن العقاري (MMIF) هو صندوق فيدرالي يعمل كضامن للرهن العقاري الذي تضمنه إدارة الإسكان الفيدرالية (FHA). يدعم كل من الرهون العقارية الخاصة بـ FHA المستخدمة لشراء المنازل ورهون تحويل حقوق الملكية المنزلية. تعتبر رهون تحويل حقوق الملكية المنزلية النوع الأكثر شيوعًا من الرهون العكسية؛ حيث تُستخدم الرهون العكسية من قبل الأشخاص الذين يبلغون 62 عامًا أو أكثر كوسيلة لاستخراج حقوق الملكية من منازلهم.
النقاط الرئيسية
- صندوق التأمين المتبادل على الرهن العقاري (MMIF) هو صندوق فيدرالي يعمل كضامن للرهن العقاري الذي تضمنه إدارة الإسكان الفيدرالية (FHA).
- يدعم صندوق التأمين المتبادل للرهن العقاري (MMIF) كلاً من الرهون العقارية التابعة لإدارة الإسكان الفيدرالية (FHA) المستخدمة لشراء المنازل والرهون العقارية العكسية لتحويل حقوق الملكية في المنازل؛ حيث تُعتبر الرهون العقارية العكسية لتحويل حقوق الملكية في المنازل النوع الأكثر شيوعًا من الرهون العقارية العكسية.
- يدفع المقترضون لأي من هذين النوعين من القروض—قروض إدارة الإسكان الفدرالية (FHA) وقروض تحويل حقوق الملكية المنزلية—في الصندوق من خلال قسط مقدم يُدفع مرة واحدة.
- في عام 2019، وصل صندوق التأمين على الرهن العقاري (MMIF) إلى أعلى مستوى له في السنة المالية منذ عام 2007.
يدفع المقترضون لأي من هذين النوعين من القروض—قروض إدارة الإسكان الفيدرالية (FHA) وقروض تحويل حقوق الملكية في المنازل—إلى الصندوق من خلال قسط تأمين يُدفع مرة واحدة مقدمًا. يمكن دفع هذا القسط المقدم مرة واحدة عند الإغلاق أو إضافته إلى القرض. كما يُطلب من المقترضين دفع أقساط تأمين سنوية على الرهن العقاري (استنادًا إلى نسبة معينة من مبلغ القرض). تعتمد تكلفة تأمين الرهن العقاري على نوع القرض. كما تتغير الأسعار أحيانًا، اعتمادًا على سوق الرهن العقاري وقابلية صندوق التأمين على الرهن العقاري (MMIF) للاستمرار.
كيف يعمل صندوق التأمين على الرهن العقاري المشترك (MMIF)
في حالة قروض FHA، يقوم صندوق التأمين على الرهن العقاري (MMIF) بدفع المبلغ للمقرض إذا تخلف المقترض عن السداد وخسر المقرض المال بعد بيع المنزل في عملية حجز الرهن. يُعتبر المقترضون الذين لديهم رهون عقارية من FHA أكثر خطورة من قبل المؤسسات المالية بسبب متطلبات الدفعة الأولى المنخفضة ومتطلبات الدخل والائتمان الأقل صرامة المرتبطة بهذه القروض.
في حالة الرهون العقارية العكسية، يقوم الصندوق بدفع المبلغ للمقرض إذا كان المقترض مدينًا بأكثر مما تستحقه قيمة المنزل عند بيعه من قبل المقرض. تعتبر الرهون العقارية العكسية ذات مخاطر أعلى لأنها قروض غير قابلة للرجوع. مع القرض غير القابل للرجوع، لا يمكن للمقرض أن يطلب من المقترض دفع الفرق.
يضمن صندوق التأمين على الرهن العقاري (MMIF) أن المقرضين لا يخسرون المال على أنواع معينة من الرهون العقارية ذات المخاطر. وهذا بدوره يشجع هذه المؤسسات على تقديم قروض قد لا تقدمها في الظروف العادية (وتفرض معدلات فائدة ورسوم أقل مما قد تختار في الظروف العادية).
يجب أن تكون أقساط التأمين على الرهن العقاري المدفوعة مقدمًا والمستمرة لكل من قروض إدارة الإسكان الفدرالية (FHA) والرهن العقاري العكسي منخفضة بما يكفي لعدم تثبيط المقترضين، ولكن مرتفعة بما يكفي لدعم صندوق التأمين على الرهن العقاري المتبادل (MMIF). تم تفويض صندوق التأمين على الرهن العقاري المتبادل (MMIF) بموجب القسم 203(b) من قانون الإسكان الوطني لعام 1934.
في عام 2019، وصل صندوق التأمين على الرهن العقاري (MMIF) إلى أعلى مستوى له في السنة المالية منذ عام 2007. وصرحت إدارة الإسكان الفيدرالية (FHA) أن نسبة رأس المال لصندوق التأمين على الرهن العقاري للسنة المالية 2019 كانت 4.84%، وهو ما يعتبر أعلى بكثير من الحد الأدنى المطلوب من قبل الكونغرس والبالغ 2%. في عام 2009، عندما تأثر الصندوق بموجة من حالات التخلف عن سداد الرهن العقاري المرتبطة بالأزمة المالية لعام 2008 والركود الكبير، انخفض الصندوق إلى ما دون الحد الأدنى البالغ 2% وظل تحت هذا المستوى حتى السنة المالية 2014.