ما هو خطة المحفظة الاستثمارية؟
خطة المحفظة هي استراتيجية شاملة توجه القرارات اليومية للاستثمار على المدى الطويل. يأخذ تخطيط المحفظة في الاعتبار أهداف المستثمر وقدرته على تحمل المخاطر، بالإضافة إلى عوامل أخرى.
توجه خطة المحفظة قرارات الاستثمار لصناديق التقاعد الكبيرة والأفراد ذوي الثروات العالية، ولكن يمكن تكييف مبادئها لاستخدامها من قبل أي فرد أو عائلة تهتم بالادخار لتلبية الاحتياجات والأهداف المستقبلية.
فهم خطة المحفظة المالية
خطة المحفظة هي مخطط لاختيار الاستثمارات يوضح أهداف وتوقعات المستثمر بالإضافة إلى تحمل المخاطر. يمكن أن تشمل العوامل الأخرى أفق الاستثمار للشخص، واحتياجات السيولة المحتملة، وعبء الضرائب.
النقاط الرئيسية
- خطة المحفظة هي استراتيجية شاملة توجه القرارات اليومية المتعلقة بالاستثمار.
- تحدد الخطة مزيج الاستثمارات، من المحافظ جدًا إلى الأكثر خطورة، الذي من المرجح أن يساعد المستثمر في الوصول إلى أهداف مالية محددة.
- تحمل المخاطر هو اعتبار رئيسي في خطة المحفظة.
هذه من بين العوامل التي تحدد تخصيص الخطة بين الأصول التي تتمتع بدرجات متفاوتة من الأرباح المحتملة والمخاطر.
على سبيل المثال، لا يمكن لزوجين في الأربعينيات من العمر ولديهما أطفال يقتربون من سن الجامعة أن يخاطرا باستثمار معظم أموالهما في ما يسمى بصناديق الأسهم العدوانية التي قد تتعرض لخسائر كبيرة في الوقت الذي تكون فيه الأموال في أمس الحاجة إليها. ولكن مع بُعد التقاعد في المستقبل، قد يرغبان في وضع جزء من أموالهما في ذلك الصندوق العدواني بينما يتم استثمار الجزء الأكبر في خيارات المحافظة نسبيًا. نفس الزوجين، عندما يصلان إلى السبعينيات من العمر، قد يرغبان في أن يكون معظم أموالهما في استثمارات تولد دخلاً يساهم في دخلهما الشهري عند التقاعد.
هذا هو أساس تخصيص المحفظة، وهو تحديد الأهداف والاحتياجات قصيرة وطويلة الأجل للمستثمر وأي الاستثمارات هي الأكثر احتمالاً لتحقيقها.
اعتبارات أخرى
تحتوي خطة المحفظة المهنية أيضًا على إرشادات لتوظيف وفصل مديري الأموال الخارجيين، وهيكل لاتخاذ القرارات أو الحوكمة، وإشارة إلى عدد مرات مراجعة الخطة.
هل أنت متحمل للمخاطر أم متجنب لها؟ الإجابة على هذا السؤال هي مفتاح خطة محفظتك الاستثمارية، وقد تتغير مع مرور الوقت.
بالنسبة للمستثمرين الذين يعملون نيابة عن المستفيدين أو المتبرعين، فإن خطة المحفظة المتينة تُعتبر أداة جيدة لإدارة المخاطر. فهي تعمل كقائمة تحقق لضمان الاستثمار الحكيم ويمكن أن تساعد في حماية المستثمرين من الدعاوى القضائية التي تدعي انتهاك الواجب الائتماني في حالة حدوث خسائر كبيرة.
إنشاء خطة محفظة استثمارية
يمكن للمستثمر الفردي إنشاء خطة محفظة استثمارية بمفرده أو بمساعدة مستشار استثماري محترف.
تشمل الخطة القوية بيان الغرض، وهيكل اتخاذ القرار، وفلسفة الاستثمار، وأهداف الاستثمار، واستراتيجية الاستثمار، وفلسفة المخاطر وتحملها، وعملية مراقبة المحفظة.
مثال واقعي لخطة محفظة استثمارية
يمكن العثور على جميع العوامل المذكورة أعلاه في سياسة الاستثمار الخاصة بـ جمعية تقاعد موظفي مقاطعة كونترا كوستا. هذا صندوق تقاعد كبير يستثمر مليارات الدولارات نيابة عن مستفيديه، وهم الموظفون والمتقاعدون من الوظائف العامة في هذه المقاطعة في كاليفورنيا.