ما هو البنك السيء؟
البنك السيء هو بنك يتم إنشاؤه لشراء القروض المتعثرة وغيرها من الأصول غير السائلة من مؤسسة مالية أخرى. الكيان الذي يحمل أصولًا غير منتجة بشكل كبير سيبيع هذه الأصول للبنك السيء بسعر السوق. من خلال نقل مثل هذه الأصول إلى البنك السيء، يمكن للمؤسسة الأصلية تنظيف ميزانيتها العمومية، على الرغم من أنها ستظل مضطرة لتحمل تخفيضات في القيمة.
قد تتولى هيكلية البنك السيء أيضًا الأصول الخطرة لمجموعة من المؤسسات المالية، بدلاً من بنك واحد فقط.
النقاط الرئيسية
- يتم إنشاء البنوك السيئة لشراء القروض المتعثرة وغيرها من الأصول غير السائلة من مؤسسة مالية أخرى.
- يقول منتقدو البنوك السيئة إن هذا الخيار يشجع البنوك على اتخاذ مخاطر غير مبررة، مما يؤدي إلى مخاطر أخلاقية، مع العلم أن القرارات السيئة قد تؤدي إلى إنقاذ بواسطة بنك سيء.
- تشمل أمثلة البنوك السيئة بنك Grant Street National Bank. كما تم النظر في البنوك السيئة خلال الأزمة المالية لعام 2008 كوسيلة لدعم المؤسسات الخاصة التي لديها مستويات عالية من الأصول الإشكالية.
فهم البنوك السيئة
عادةً ما يتم إنشاء البنوك السيئة في أوقات الأزمات عندما تحاول المؤسسات المالية القديمة استعادة سمعتها ومحافظها المالية. بينما يتعرض المساهمون وحملة السندات عادة لخسارة الأموال من هذا الحل، فإن المودعين عادة لا يتعرضون لذلك. يمكن إعادة رسملة البنوك التي تصبح معسرة نتيجة لهذه العملية، أو تأميمها، أو تصفيتها. إذا لم تصبح معسرة، فمن الممكن لمديري البنك السيئ التركيز بشكل حصري على تعظيم قيمة الأصول عالية المخاطر التي تم الحصول عليها حديثًا.
ينتقد البعض إنشاء البنوك السيئة، مشيرين إلى أنه إذا تولت الدول القروض المتعثرة، فإن ذلك يشجع البنوك على اتخاذ مخاطر غير مبررة، مما يؤدي إلى حدوث مخاطر أخلاقية.
قامت شركة McKinsey بتحديد أربعة نماذج أساسية للبنوك السيئة. وتشمل هذه النماذج:
- ضمانة مدرجة في الميزانية (غالبًا ما تكون ضمانة حكومية)، والتي يستخدمها البنك لحماية جزء من محفظته ضد الخسائر.
- إعادة هيكلة داخلية أكثر شفافية، حيث يقوم البنك بإنشاء وحدة منفصلة للاحتفاظ بالأصول السيئة (وهي حل لا يمكنه عزل البنك تمامًا عن المخاطر)
- إنشاء بنك سيء مستقل، حيث يقوم البنك بإنشاء بنك جديد ومستقل للاحتفاظ بالأصول السيئة، مما يعزل الكيان الأصلي تمامًا عن المخاطر المحددة.
أمثلة على هياكل البنوك السيئة
مثال معروف على البنك السيء كان بنك Grant Street National Bank. تم إنشاء هذه المؤسسة في عام 1988 لاستيعاب الأصول السيئة لبنك Mellon Bank.
أحيت الأزمة المالية لعام 2008 الاهتمام بحل البنك السيئ، حيث فكر المديرون في بعض أكبر المؤسسات العالمية في فصل أصولهم غير المنتجة.
اقترح رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي بن برنانكي فكرة استخدام بنك سيئ تديره الحكومة خلال فترة الركود، بعد انهيار الرهن العقاري الثانوي. كان الهدف من ذلك هو تنظيف البنوك الخاصة التي لديها مستويات عالية من الأصول الإشكالية والسماح لها بالبدء في الإقراض مرة أخرى. كانت هناك استراتيجية بديلة، والتي نظر فيها الاحتياطي الفيدرالي، وهي خطة تأمين مضمونة. ستبقي هذه الخطة الأصول السامة في دفاتر البنوك ولكنها ستلغي مخاطر البنوك، بدلاً من تمريرها إلى دافعي الضرائب.
خارج الولايات المتحدة، قامت جمهورية أيرلندا في عام 2009 بتشكيل بنك سيء، وهو الوكالة الوطنية لإدارة الأصول، استجابة للأزمة المالية التي واجهتها البلاد.