ما هو الفارق بين سعر الفائدة الصافي؟
الفارق الصافي لسعر الفائدة هو الفرق بين العائد الذي تحصل عليه المؤسسة المالية من القروض والأنشطة الأخرى التي تدر الفائدة وبين السعر الذي تدفعه على الودائع والاقتراضات. يعتبر الفارق الصافي لسعر الفائدة عاملًا رئيسيًا في تحديد ربحية المؤسسة المالية (أو عدمها).
النقاط الرئيسية
- الفرق في صافي سعر الفائدة هو الفرق بين سعر الفائدة الذي يدفعه البنك وسعر الفائدة الذي يتلقاه في أنشطته المولدة للدخل.
- يُعتبر الفارق في معدّل الفائدة الصافي أداة أساسية لربحية البنك.
- يمكن أن يكون من المفيد التفكير في معدل الفائدة الصافي على أنه مقدار الربح الذي يحققه البنك في فترة معينة.
فهم الفارق في سعر الفائدة الصافي
المؤسسات المانحة للقروض، مثل البنوك التجارية، تحصل على دخل الفائدة من عدة مصادر. تُعتبر الودائع (التي تُسمى غالبًا الودائع الأساسية) مصدرًا رئيسيًا، وعادة ما تكون في شكل حسابات جارية وحسابات توفير أو شهادات إيداع. غالبًا ما يتم الحصول على هذه الودائع بأسعار منخفضة. كما تحصل البنوك على الأموال من خلال حقوق المساهمين، والودائع بالجملة، وإصدار الديون. تصدر البنوك قروضًا متنوعة مثل الرهون العقارية على الممتلكات، وقروض حقوق الملكية المنزلية، والقروض الطلابية، وقروض السيارات، والإقراض عبر بطاقات الائتمان، والتي تُقدم بأسعار فائدة أعلى.
النشاط التجاري الأساسي للبنك هو إدارة الفارق بين سعر الفائدة على الودائع الذي يدفعه للمستهلكين والسعر الذي يتلقاه من قروضهم. بمعنى آخر، عندما تكون الفائدة التي يكسبها البنك من القروض أكبر من الفائدة التي يدفعها على الودائع، فإنه يحقق دخلاً من فارق سعر الفائدة. ببساطة، فإن فروق أسعار الفائدة الصافية تشبه هوامش الربح.
كلما زاد الفارق، زادت احتمالية أن تكون المؤسسة المالية أكثر ربحية. ومع ذلك، هذه هي النظرة الأساسية فقط، حيث تعمل المؤسسات المالية على استراتيجيات إبداعية لاكتساب العملاء، والحفاظ على العملاء وولائهم، واستراتيجيات الاستثمار الرئيسية. تساعدهم استراتيجياتهم الفردية على المنافسة والتميز عن المؤسسات المالية الأخرى.
صافي هامش الفائدة (بقيمة الدولار، وليس كنسبة مئوية) يشبه الربح الإجمالي للأعمال غير المالية. فهو يوضح الربحية بعد التكاليف.
حساب الفارق الصافي لسعر الفائدة
لحساب الفرق في معدلات الفائدة، يمكنك استخدام المعدل المتوسط للخصوم التي تتحمل الفائدة للبنك والعائد على الأصول التي تدر الفائدة. قد تكون الصيغة كالتالي:
Ii - Io = الفارق الصافي في معدّل الفائدة
أين:
- Ii هو معدل الفائدة الذي يدفعه البنك، وعادة ما يُطلق عليه الأصول المولدة للفائدة.
- Io هو معدل الفائدة الذي يدفعه البنك، وعادة ما يُطلق عليه الالتزامات ذات الفائدة.
على سبيل المثال، في عام 2022، كان لدى شركة كابيتال وان المالية (COF) دخل فائدة يبلغ 31.24 مليار دولار مع متوسط عائد قدره 7.68%. وبلغت التزاماتها ذات الفائدة للسنة 4.12 مليار دولار مع متوسط عائد قدره 1.25%. في عام 2022، كان لدى البنك فرق سعر الفائدة بنسبة 6.43%، أو 27.1 مليار دولار، من أنشطته ذات الفائدة.
الفارق بين سعر الفائدة الصافي مقابل هامش الفائدة الصافي
هامش الفائدة الصافي يختلف لأنه يأخذ في الاعتبار مصادر التمويل أو الدخل الأخرى التي لا تتناسب مع تعريفات المحاسبة للشركة، مثل الاستثمارات أو الحسابات التي لا تحمل فائدة. على سبيل المثال، في التقرير السنوي للسنة المالية 2022، كان الفارق الصافي للفائدة لشركة Capital One هو 6.43%، ولكن بعد احتساب تأثير 0.24% من التمويل غير الحامل للفائدة، كان هامش الفائدة الصافي 6.67%.
لا يوضح التقرير السنوي ما يعتبره تمويلاً بدون فوائد، فقط يشير إلى أن له "تأثيراً افتراضياً" يؤثر على هامش الفائدة الصافي.
ما هو الفرق في سعر الفائدة؟
الفارق في معدلات الفائدة هو الفرق بين معدلات الفائدة التي تُفرض على العملاء ومعدل الفائدة الذي يدفعه البنك للبنوك الأخرى عندما يقترض المال.
ما هو مثال على الفارق البنكي؟
معدل صافي الدخل يُعرف أحيانًا بفارق البنك. إذا كان البنك A يحقق متوسط فائدة بنسبة 5.25% على الأصول التي تدر الفائدة و1.25% على الخصوم التي تتحمل الفائدة، فإن فارق البنك سيكون 4.0%.
كيف تحسب الفارق الصافي لسعر الفائدة؟
تستخدم البنوك العائد على الأصول التي تدر الفائدة وتطرح المعدل على الخصوم التي تحمل الفائدة للحصول على صافي هامش الفائدة.
الخلاصة
الفارق في سعر الفائدة الصافي هو إحدى الطرق التي تقيس بها البنوك ربحيتها. يعتبر هذا القياس مؤشرًا جيدًا على الأداء المالي للبنك خلال فترة معينة، ولكن كما هو الحال مع جميع المقاييس، يجب أن يؤخذ في سياق مع مقاييس أخرى.