ما هو السداد؟
السداد هو تخفيض في الدين العام الذي تحققه شركة أو حكومة أو مستهلك. في الأعمال التجارية، غالبًا ما يتضمن إصدار جولة من السندات الشركات بقيمة أقل من الإصدار السابق. بهذه الطريقة، تقلل الشركة من عبء ديونها. بالنسبة للمستهلك، يمكن أن يعني السداد إجراء دفعة أكبر على الرهن العقاري أو قرض السيارة أو بطاقة الائتمان أو أي نوع آخر من الديون لتقليل المبلغ الأساسي المستحق.
النقاط الرئيسية
- السداد هو تخفيض في المبلغ الأساسي المستحق على قرض أو دين آخر.
- تحقق الشركات سداد الديون عن طريق إصدار جولة جديدة من الديون تكون أصغر من الجولة السابقة التي وصلت إلى تاريخ الاستحقاق.
- يمكن للمستهلكين تحقيق تخفيض في الدين عن طريق دفع أكثر من الحد الأدنى للمبلغ الشهري المستحق على الدين، مثل الرهن العقاري.
فهم عملية السداد
الهدف من تخفيض الدين هو تقليل مبلغ الأصل المستحق على الدين. على سبيل المثال، لا يُعتبر السداد على قرض عقاري بفائدة فقط تخفيضًا للدين. وكذلك الحال بالنسبة لسداد رصيد بطاقة ائتمان لا يتجاوز الحد الأدنى للدفع الشهري بالإضافة إلى إجمالي أي مشتريات جديدة. وذلك لأن أصل الدين لا يتقلص.
كيف تعمل سداد السندات
يمكن لشركة أو سلطة بلدية تنفيذ عملية تخفيض الدين عن طريق إصدار جولة جديدة من السندات بقيمة اسمية إجمالية أقل من الجولة السابقة من السندات التي وصلت إلى تاريخ استحقاقها. نظرًا لأن السندات المستحقة تمثل ديونًا مستحقة على الشركة، فإن سداد سندات بقيمة مليون دولار وإصدار سندات جديدة بقيمة 500,000 دولار فقط يؤدي إلى تقليل عبء الدين. تم سداد الدين البالغ مليون دولار بالكامل، والدين الجديد هو نصف المبلغ السابق فقط.
كيف تعمل سداد القروض
عندما يقوم المقترض بدفع أكثر من الحد الأدنى المطلوب للسداد على قرض، يمكن توجيه المبلغ الزائد نحو سداد رأس المال. هذا يقلل من رأس المال المتبقي المستحق ويعني أيضًا أن الفائدة التي ستتراكم في المستقبل ستكون أقل. حتى دفعة إضافية واحدة على رأس المال ستقلل من الفائدة طوال فترة القرض.
مهم
يمكن أن تؤدي سداد دفعات إضافية على رأس المال تجاه الرهن العقاري أو أي قرض آخر إلى تقصير مدة القرض وتقليل إجمالي مدفوعات الفائدة.
عامل السداد في المحاسبة
يُستخدم مصطلح السداد أيضًا في المحاسبة. يُعتبر عامل السداد وسيلة لتقييم الأداء العام ومستوى المخاطر للمنتجات المالية مثل الأوراق المالية المدعومة بالرهن العقاري أو محفظة القروض مع مرور الوقت. في أوقات الازدهار الاقتصادي، يميل المقترضون إلى سداد ديونهم بوتيرة ثابتة. ولكن في الأوقات الصعبة، قد يتخلف المزيد منهم عن سداد مدفوعاتهم، وهو أمر سينعكس في تدهور عامل السداد.
مثال على سداد المستهلك
مثال شائع على سداد المستهلك هو القيام بدفعات إضافية على رأس المال تجاه الرهن العقاري.
افترض أن مالك المنزل لديه 20 عامًا من الدفعات المتبقية على رهن عقاري بقيمة 300,000 دولار لمدة 30 عامًا مع معدل فائدة يبلغ 5%. ستكون دفعتهم الشهرية العادية (رأس المال والفائدة) حوالي 1,610 دولار.
ومع ذلك، إذا كانوا يساهمون بمبلغ إضافي قدره 100 دولار شهريًا نحو المبلغ الأساسي، فسيوفرون حوالي 15,250 دولارًا على مدى فترة القرض وسيسددونه قبل حوالي عامين.
إذا كانوا قادرين على دفع أكثر من 100 دولار إضافية كل شهر، فسيوفرون أكثر وسيسددون رهنهم العقاري في وقت أقرب.