ما هو نموذج 6-K الخاص بـ SEC؟
نموذج 6-K الخاص بلجنة الأوراق المالية والبورصات هو نموذج يتعين على الجهات الأجنبية الخاصة المصدرة للأوراق المالية تقديمه، وفقًا للقواعد المحددة في قانون تبادل الأوراق المالية لعام 1934. يُعرف نموذج 6-K أيضًا بـ "تقرير الجهة الأجنبية الخاصة المصدرة وفقًا للقواعد 13a-16 و15d-16"، ويتم إدارته من قبل لجنة الأوراق المالية والبورصات (SEC). يُعتبر نموذج 6-K صفحة غلاف للجهات الأجنبية التي تقدم ملفات إلى لجنة الأوراق المالية والبورصات.
النقاط الرئيسية
- يُطلب نموذج SEC 6-K كصفحة غلاف للمُصدرين الأجانب الذين يقدمون تقارير، مثل التقارير المالية السنوية، إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC).
- الغرض من نموذج SEC Form 6-K هو تخفيف عبء التقارير المزدوجة لبعض المُصدرين غير الأمريكيين.
- يُعتبر النموذج 6-K أيضًا جامعًا للمعلومات الهامة التي تظهر بين التقارير المالية السنوية والربع سنوية.
- بصرف النظر عن التقارير السنوية، فإن النموذج 6-K هو النموذج الوحيد المطلوب من المُصدرين الأجانب ويجب تقديمه باللغة الإنجليزية.
فهم نموذج SEC 6-K
عندما يقدم مُصدر غير أمريكي تقريرًا ماليًا سنويًا أو نصف سنوي أو ربع سنوي إلى الجهات التنظيمية في بلده الأم، يجب عليه تقديم بيان تغطية حول الملفات الأجنبية إلى لجنة الأوراق المالية والبورصات (SEC). يُعرف بيان التغطية باسم نموذج SEC 6-K، والذي يخفف من عبء التقارير المزدوجة لبعض المُصدرين غير الأمريكيين الذين يجب عليهم تقديم الملفات بموجب هذه القواعد.
نظرًا لأن أي معلومات تصدرها شركة أجنبية إلى الجهات التنظيمية للأوراق المالية المحلية أو المستثمرين أو البورصة يجب أيضًا تقديمها في النموذج 6-K، فإن النموذج 6-K يعتبر جامعًا للمعلومات الهامة التي تظهر بين التقارير المالية السنوية والربع سنوية، والتي تُقدَّم أيضًا إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC).
تُعتبر المعلومات جوهرية للمُصدر الأجنبي الخاص إذا كانت تتضمن تغييرًا في الأعمال التجارية، تغييرًا في الإدارة أو السيطرة، تغييرات جوهرية في العدد القائم من الأوراق المالية، تغيير في المحاسبين، تغييرات في الأوراق المالية، الإفلاس أو الحراسة القضائية، الإجراءات القانونية الجوهرية، إلخ.
على سبيل المثال، للفترة المنتهية في 26 يناير 2018، قدمت شركة GlaxoSmithKline PLC تقرير 6-K. وقد وفر التقرير معلومات هامة تفيد بأن لجنة المنتجات الطبية للاستخدام البشري (CHMP) قد أصدرت رأيًا إيجابيًا يوصي بمنح ترخيص تسويق لأحد لقاحات الشركة، وهو Shingrix، المستخدم للوقاية من مرض القوباء المنطقية (shingles).
اعتبارات خاصة
من خلال نموذج SEC 6-K، يقدم المُصدر الأجنبي الخاص الاتصالات والمعلومات المادية التي تُعلن في بلده الأم، وتُقدم وتُعلن في البورصة الخاصة ببلده حيث يتم تداول أوراقه المالية، أو تُوزع على حاملي الأوراق المالية.
يعمل هذا النموذج بشكل أساسي على تعزيز تبادل المعلومات عبر الحدود من خلال السماح للمستثمرين الأميركيين في الأوراق المالية الأجنبية بالحصول على نفس الوصول إلى المعلومات التي يحصل عليها المستثمرون في السوق المحلية للشركة الأجنبية. يضمن المعلومات الموجودة في النموذج أن يكون المستثمرون على دراية بالمعلومات التي يوزعها المصدرون خارج الولايات المتحدة. تُعتبر هذه الشفافية في المعلومات واحدة من أهم العناصر لسوق منظم وعادل.
تُعتبر الإيداعات المقدمة إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) على النموذج 6-K بأنها "مقدمة" وليست "مقدمة" لأغراض المسؤولية بموجب القسم 18 من قانون البورصة، الذي ينشئ حقًا خاصًا في اتخاذ إجراء ضد الأشخاص بسبب البيانات الكاذبة والمضللة للحقائق المادية في الوثائق "المقدمة" وفقًا لقانون البورصة.
متطلبات نموذج 6-K الخاص بـ SEC
غالبًا ما تتضمن نماذج SEC 6-K نسخًا مكررة من أحدث التقارير المالية للمُصدر الأجنبي الخاص، مثل بيانات الدخل والميزانيات العمومية وبيانات التدفق النقدي. باستثناء التقارير السنوية، فإن نموذج 6-K هو النموذج الوحيد المطلوب من المُصدرين الأجانب ويجب تقديمه باللغة الإنجليزية.
إذا كان المستند الأصلي المراد تقديمه بلغة أجنبية، يجب توفير ترجمة كاملة أو ملخص باللغة الإنجليزية للمستند. يقوم المصدرون الأجانب بتقديم النموذج 6-K إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) إلكترونيًا من خلال نظام EDGAR (نظام جمع البيانات الإلكترونية والتحليل والاسترجاع). يُظهر الإيداع الذي يحمل "6-K/A" أنه نموذج 6-K معدل، يتم تقديمه عندما تتغير المعلومات المادية.