ما هو التقرير السنوي؟
التقرير السنوي هو وثيقة يجب على الشركات العامة تقديمها سنويًا إلى المساهمين تصف عملياتها وأوضاعها المالية. يسجل التقرير أنشطة الشركة خلال العام الماضي، وقد يتضمن توقعات حول المستقبل، ويحتوي على معلومات مالية وتشغيلية مفصلة.
النقاط الرئيسية
- يتم توزيع التقرير السنوي على المساهمين ليوضح الحالة المالية للشركة وعملياتها خلال العام السابق.
- بعد انهيار سوق الأسهم في عام 1929، أصبح التقرير السنوي جزءًا منتظمًا من التقارير المالية للشركات.
- يجب على صناديق الاستثمار المشتركة المسجلة توزيع تقرير سنوي كامل على المساهمين فيها.
ما الذي يتضمنه العرض؟
أصبحت التقارير السنوية مطلبًا تنظيميًا للشركات العامة بعد انهيار سوق الأسهم في عام 1929 عندما فرض المشرعون توحيد التقارير المالية للشركات. وتشمل هذه التقارير الإفصاح العام عن الأنشطة التشغيلية والمالية للشركة للسنة السابقة.
يتم إصدار التقرير عادةً للمساهمين وأصحاب المصلحة الآخرين الذين يستخدمونه لتقييم الأداء المالي للشركة واتخاذ قرارات الاستثمار. يحتوي التقرير السنوي على الأقسام التالية:
- المعلومات العامة للشركة
- أبرز العمليات والنتائج المالية
- النص السردي، الرسوم البيانية، والصور
- البيانات المالية، بما في ذلك الميزانية العمومية، وقائمة الدخل، وبيان التدفقات النقدية.
- ملاحظات على البيانات المالية
- تقرير المدقق
- ملخص البيانات المالية
في الولايات المتحدة، يُشار إلى النسخة التفصيلية من التقرير السنوي باسم النموذج 10-K ويتم تقديمه إلى لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC). يمكن للشركات تقديم تقاريرها السنوية إلكترونيًا من خلال قاعدة بيانات EDGAR التابعة للجنة الأوراق المالية والبورصات. يجب على الشركات المبلغة إرسال التقارير السنوية إلى مساهميها عندما تعقد اجتماعات سنوية لانتخاب المديرين.
معلومات لأصحاب المصلحة
يحدد التقرير السنوي ما إذا كانت المعلومات تتوافق مع المبادئ المحاسبية المقبولة عمومًا (GAAP). سيتم تسليط الضوء على هذا التأكيد كـ "رأي غير مؤهل" في قسم تقرير المدقق.
المحللون الأساسيون يمكنهم فهم الاتجاه المستقبلي للشركة من خلال تحليل التفاصيل المقدمة في تقريرها السنوي. يحتوي التقرير السنوي على معلومات رئيسية حول الوضع المالي للشركة والتي يمكن استخدامها لقياس:
- قدرة الشركة على سداد ديونها عند استحقاقها
- ما إذا كانت الشركة قد حققت ربحًا أو خسارة في سنتها المالية السابقة.
- نمو الشركة على مدى عدة سنوات
- كم من الأرباح تحتفظ بها الشركة لتنمية عملياتها؟
- نسبة المصاريف التشغيلية إلى الإيرادات المتولدة
تقارير صناديق الاستثمار المشتركة
يكشف التقرير السنوي لصندوق الاستثمار المشترك عن جوانب معينة من عمليات الصندوق والوضع المالي له. وعلى النقيض من التقارير السنوية للشركات، فإن تقارير صناديق الاستثمار المشترك توصف بأنها "بسيطة" في عرضها.
يُعتبر التقرير السنوي لصندوق الاستثمار المشترك، إلى جانب نشرة الصندوق وبيان المعلومات الإضافية، مصدرًا لبيانات الصندوق وأدائه على مدى عدة سنوات، وهو متاح لمساهمي الصندوق والمستثمرين المحتملين في الصندوق.
يجب على جميع صناديق الاستثمار المشتركة المسجلة لدى هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC) إرسال تقرير كامل لجميع المساهمين سنويًا. يوضح التقرير مدى أداء الصندوق خلال السنة المالية. تتضمن المعلومات التي يمكن العثور عليها في التقرير السنوي ما يلي:
- جدول أو رسم بياني أو مخطط للملكية حسب الفئة (مثل نوع الأمان، قطاع الصناعة، المنطقة الجغرافية، جودة الائتمان، أو تاريخ الاستحقاق)
- البيانات المالية المدققة، بما في ذلك قائمة كاملة أو ملخصة (أعلى 50) من الحيازات.
- البيانات المالية الموجزة
- مناقشة الإدارة لأداء الصندوق
- معلومات الإدارة عن المديرين والضباط، مثل الاسم، العمر، وفترة الخدمة.
- التعويضات أو المكافآت المدفوعة للمديرين والمسؤولين وغيرهم
كيف تكتب الشركات التقرير السنوي؟
يتضمن التقرير السنوي عدة أقسام وخطوات يجب أن تنقل كمية معينة من المعلومات، والكثير منها مطلوب قانونيًا للشركات العامة. تقوم معظم الشركات العامة بتوظيف شركات التدقيق لكتابة تقاريرها السنوية. يبدأ التقرير السنوي برسالة إلى المساهمين، ثم وصف موجز للأعمال والصناعة. يجب أن يتضمن التقرير البيانات المالية المدققة: الميزانية العمومية، قائمة الدخل، وقائمة التدفقات النقدية. عادةً ما يكون الجزء الأخير ملاحظات على البيانات المالية، تشرح بعض الحقائق والأرقام.
هل التقرير السنوي هو نفسه نموذج 10-K؟
التقرير السنوي مشابه لتقرير 10-K من حيث أنهما يقدمان تقريرًا عن نشاط الشركة. كلاهما يعتبران آخر تقرير مالي للسنة ويلخصان كيفية أداء الشركة. التقارير السنوية تكون أكثر جاذبية بصريًا مع الصور والرسوم البيانية. بينما تقرير 10-K يقدم فقط الأرقام والمعلومات النوعية الأخرى.
ما هو تقرير 10-Q؟
تقرير 10-Q هو نموذج يتم تقديمه إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC) للإبلاغ عن الأرباح الفصلية. يجب على معظم الشركات العامة تقديم 10-Q إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات للإبلاغ عن وضعها المالي للربع السنوي.
الخلاصة
يجب على الشركات العامة إنتاج تقارير سنوية لعرض أوضاعها المالية الحالية وعملياتها. يمكن للتقارير السنوية أن تفحص الوضع المالي للشركة وربما تفهم خططها. تعمل هذه التقارير بشكل مختلف بالنسبة لصناديق الاستثمار المشتركة التي تقدم تقارير الأداء للمساهمين.