ما هي تسهيلات القرض الدوّار؟
تُعرف تسهيلات القرض الدوّار أيضًا بتسهيلات الائتمان الدوّار أو ببساطة "Revolver"، وهي شكل من أشكال الائتمان الذي تصدره مؤسسة مالية، مما يوفر للمقترض القدرة على السحب أو السحب، السداد، والسحب مرة أخرى. يُعتبر القرض الدوّار أداة تمويل مرنة نظرًا لتسهيلات السداد وإعادة الاقتراض التي يوفرها. لا يُعتبر قرضًا محدد الأجل لأنه خلال فترة زمنية محددة، تتيح التسهيلات للمقترض سداد القرض أو سحبه مرة أخرى. وعلى النقيض من ذلك، يوفر القرض المحدد الأجل للمقترض أموالًا يتبعها جدول سداد ثابت.
النقاط الرئيسية
- توفر تسهيلات القروض الدوارة قروضًا للمقترضين بقدر كبير من المرونة فيما يتعلق بالسداد وإعادة الاقتراض.
- عادةً ما يكون سعر الفائدة على تسهيلات القروض الدوارة هو سعر خط ائتمان متغير، بدلاً من سعر ثابت.
- يتيح القرض الدائر أو تسهيلات الخط الائتماني للأعمال اقتراض الأموال حسب الحاجة لتمويل احتياجات رأس المال العامل واستمرار العمليات، بما في ذلك تلبية الرواتب والمدفوعات المستحقة.
كيف تعمل تسهيلات القرض الدوّار
تُعتبر تسهيلات القروض الدوارة عادةً خط ائتمان متغير يُستخدم من قبل الشركات العامة والخاصة. يكون الخط متغيرًا لأن معدل الفائدة على خط الائتمان يمكن أن يتقلب. بمعنى آخر، إذا ارتفعت معدلات الفائدة في الأسواق الائتمانية، قد يقوم البنك بزيادة المعدل على القرض ذو المعدل المتغير. غالبًا ما يكون المعدل أعلى من المعدلات المفروضة على القروض الأخرى ويتغير مع المعدل الأساسي أو مؤشر سوق آخر. عادةً ما تفرض المؤسسة المالية رسومًا لتمديد القرض.
تعتمد معايير الموافقة على القرض على المرحلة والحجم والصناعة التي تعمل فيها الشركة. عادةً ما تقوم المؤسسة المالية بفحص البيانات المالية للشركة، بما في ذلك بيان الدخل، وبيان التدفقات النقدية، والميزانية العمومية عند اتخاذ قرار بشأن قدرة الشركة على سداد الدين. تزداد احتمالات الموافقة على القرض إذا كانت الشركة قادرة على إظهار دخل ثابت، واحتياطيات نقدية قوية، وتقييم ائتماني جيد. قد يتحرك الرصيد في تسهيلات القرض المتجدد بين الصفر والقيمة القصوى المعتمدة.
كيف تستخدم الشركات تسهيلات القروض الدوارة؟
تسمح القروض الدوارة أو تسهيلات الخط الائتماني للأعمال التجارية باقتراض المال حسب الحاجة لتمويل احتياجات رأس المال العامل واستمرار العمليات. يكون الخط الائتماني الدوار مفيدًا بشكل خاص خلال فترات تقلب الإيرادات، حيث يمكن دفع الفواتير والنفقات غير المتوقعة عن طريق السحب من القرض. يؤدي السحب من القرض إلى تقليل الرصيد المتاح، بينما يؤدي سداد الديون إلى زيادة الرصيد المتاح.
قد تقوم المؤسسة المالية بمراجعة تسهيلات القرض المتجدد سنويًا. إذا تقلصت إيرادات الشركة، فقد تقرر المؤسسة خفض الحد الأقصى للقرض. لذلك، من المهم لصاحب العمل مناقشة ظروف الشركة مع المؤسسة المالية لتجنب تقليل أو إنهاء القرض.
توفّر تسهيلات القرض الدوّار خط ائتمان متغير يتيح للأفراد أو الشركات مرونة كبيرة في استخدام الأموال التي يقترضونها.
مثال على تسهيلات القروض الدوارة
شركة Supreme Packaging تؤمّن تسهيلات قرض دوّار بقيمة 500,000 دولار. تستخدم الشركة خط الائتمان لتغطية الرواتب أثناء انتظارها لمدفوعات الحسابات المدينة. على الرغم من أن الشركة تستخدم ما يصل إلى 250,000 دولار من تسهيلات القرض الدوّار كل شهر، إلا أنها تسدد معظم الرصيد وتراقب مقدار الائتمان المتاح المتبقي. نظرًا لأن شركة أخرى وقعت عقدًا بقيمة 500,000 دولار مع Supreme Packaging لتعبئة منتجاتها للسنوات الخمس المقبلة، فإن شركة التعبئة تستخدم 200,000 دولار من تسهيلات القرض الدوّار لشراء الآلات المطلوبة.
ما هي المدة المتاحة لسداد تسهيلات القرض الدوّار؟
على عكس القرض ذو الدفعات الثابتة، فإن تسهيلات القرض المتجدد ليس لها مدة محددة. يتم سحب الأموال من قبل الشركة، مما يقلل من المبلغ المتاح للاقتراض. ثم يتم سدادها، مما يعيد ملء خط الائتمان.
هل جميع تسهيلات القروض الدوارة مخصصة للأعمال التجارية؟
لغرض هذه المقالة، نعم، هي مقتصرة على الأعمال التجارية. خطوط الائتمان العقاري المنزلية أو خطوط الائتمان الشخصية تعمل على نفس المبادئ للاستخدام الشخصي.
هل تدفع فائدة على تسهيلات القرض المتجدد؟
نعم، تسهيلات القرض الدوّار هي قرض، مثل أي قرض آخر محدد المدة. الفرق هو أنه بدلاً من تلقي الأموال المقترضة كمبلغ إجمالي، يمكن استخدام الأموال حسب الحاجة، وسدادها، ثم استخدامها مرة أخرى.
الخلاصة
بالنسبة للشركات التي لديها دخل متقلب، يمكن أن تكون تسهيلات القرض الدائر خيارًا رائعًا لتلبية الرواتب أو تغطية النفقات غير المتوقعة. قد يكون إنشاء تسهيلات قرض دائري مع البنك الخاص بك خطوة حكيمة لعملك.