ما هو القرض لأجل؟
يوفر القرض لأجل للمقترضين مبلغًا كبيرًا من المال مقدمًا مقابل شروط اقتراض محددة. عادةً ما تكون القروض لأجل مخصصة للشركات الصغيرة الراسخة التي تمتلك بيانات مالية قوية. مقابل مبلغ محدد من المال، يوافق المقترض على جدول سداد معين مع معدل فائدة ثابت أو معدل فائدة متغير. قد تتطلب القروض لأجل دفعات مقدمة كبيرة لتقليل مبالغ السداد والتكلفة الإجمالية للقرض.
النقاط الرئيسية
- يوفر القرض لأجل للمقترضين مبلغًا نقديًا كبيرًا مقدمًا مقابل شروط اقتراض محددة.
- يوافق المقترضون على دفع مبلغ ثابت لمقرضيهم وفقًا لجدول سداد معين مع معدل فائدة ثابت أو متغير.
- تُستخدم القروض الأجل عادةً من قبل الشركات الصغيرة لشراء الأصول الثابتة، مثل المعدات أو مبنى جديد.
- يفضل المقترضون القروض طويلة الأجل لأنها توفر مرونة أكبر وأسعار فائدة أقل.
- قد تتطلب القروض قصيرة ومتوسطة الأجل دفعات بالون، بينما تأتي التسهيلات طويلة الأجل مع دفعات ثابتة.
فهم القروض لأجل
تُمنح القروض طويلة الأجل عادةً للشركات الصغيرة التي تحتاج إلى سيولة لشراء معدات أو مبنى جديد لعمليات الإنتاج الخاصة بها، أو أي أصول ثابتة أخرى للحفاظ على استمرارية أعمالها. بعض الشركات تقترض السيولة التي تحتاجها لتشغيل عملياتها على أساس شهري. وقد أنشأت العديد من البنوك برامج قروض طويلة الأجل خصيصًا لمساعدة الشركات بهذه الطريقة.
يتقدم أصحاب الأعمال للحصول على القروض الميسرة بنفس الطريقة التي يتقدمون بها لأي تسهيلات ائتمانية أخرى، وذلك من خلال التواصل مع المقرض. يجب عليهم تقديم بيانات وأدلة مالية أخرى تُظهر مدى جدارتهم الائتمانية. يحصل المقترضون المعتمدون على مبلغ مقطوع من المال ويُطلب منهم سداد المدفوعات على مدى فترة زمنية معينة، عادةً وفق جدول سداد شهري أو ربع سنوي.
تحمل القروض طويلة الأجل معدل فائدة ثابت أو معدل فائدة متغير وتاريخ استحقاق محدد. إذا تم استخدام العائدات لتمويل شراء أصل، فإن العمر الافتراضي لذلك الأصل يمكن أن يؤثر على جدول السداد. يتطلب القرض ضمانات وعملية موافقة صارمة لتقليل مخاطر التخلف عن السداد أو الفشل في سداد المدفوعات. كما هو مذكور أعلاه، قد يطلب بعض المقرضين دفعات مقدمة قبل تقديم القرض.
غالبًا ما يختار المقترضون القروض لأجل لعدة أسباب، بما في ذلك:
- عملية تقديم بسيطة
- الحصول على مبلغ نقدي مقدم دفعة واحدة
- المدفوعات المحددة
- معدلات فائدة منخفضة
الحصول على قرض لأجل يحرر أيضًا النقد من التدفق النقدي للشركة لاستخدامه في مكان آخر.
أنواع القروض المضمونة
تأتي القروض الأجل في عدة أنواع، وعادة ما تعكس مدة حياة القرض. وتشمل هذه:
- القروض قصيرة الأجل: تُقدَّم هذه الأنواع من القروض عادةً للشركات التي لا تتأهل للحصول على خط ائتمان. عادةً ما تكون مدتها أقل من سنة، على الرغم من أنها قد تشير أيضًا إلى قرض يصل إلى 18 شهرًا.
قد تكون القروض قصيرة ومتوسطة الأجل أيضًا قروض بالون وتأتي مع دفعات بالون. وهذا يعني أن القسط النهائي يتضخم أو ينتفخ ليصبح مبلغًا أكبر بكثير من أي من الأقساط السابقة.
بينما لا يكون أصل القرض لأجل مستحقًا تقنيًا حتى تاريخ الاستحقاق، فإن معظم القروض لأجل تعمل وفق جدول زمني محدد يتطلب حجم دفعة معينة في فترات زمنية محددة.
مثال على قرض لأجل
قرض إدارة الأعمال الصغيرة (SBA)، المعروف رسميًا باسم قرض مضمون 7(a)، يشجع على التمويل طويل الأجل. كما تتوفر القروض قصيرة الأجل وخطوط الائتمان الدوارة للمساعدة في تلبية احتياجات رأس المال العامل الفورية والدورية للشركة.
تختلف آجال استحقاق القروض طويلة الأجل وفقًا لـ القدرة على السداد، والغرض من القرض، والعمر الافتراضي للأصل الممول. عادةً ما تكون تواريخ الاستحقاق القصوى 25 عامًا للعقارات، وحتى 10 سنوات لرأس المال العامل، و10 سنوات لمعظم القروض الأخرى. يقوم المقترض بسداد القرض من خلال دفعات شهرية تشمل الأصل والفائدة.
كما هو الحال مع أي قرض، يبقى سداد القرض ذو السعر الثابت من SBA كما هو لأن معدل الفائدة ثابت. وعلى العكس، يمكن أن يتغير مبلغ سداد القرض ذو السعر المتغير لأن معدل الفائدة يتقلب. قد يقوم المقرض بتحديد قرض SBA مع دفعات فائدة فقط خلال مرحلة بدء التشغيل أو التوسع للشركة. ونتيجة لذلك، يكون لدى الشركة الوقت لتوليد الدخل قبل القيام بسداد القرض بالكامل. معظم قروض SBA لا تسمح بدفعات البالون.
يفرض SBA على المقترض رسوم سداد مبكر فقط إذا كانت مدة القرض 15 عامًا أو أكثر. يتم تأمين كل قرض بأصول تجارية وشخصية حتى تصل قيمة الاسترداد إلى مبلغ القرض أو حتى يقوم المقترض برهن جميع الأصول المتاحة بشكل معقول.
لماذا تحصل الشركات على القروض طويلة الأجل؟
عادةً ما يُستخدم القرض لأجل لشراء المعدات أو العقارات أو رأس المال العامل، ويتم سداده خلال فترة تتراوح بين سنة و25 سنة. غالبًا ما تستخدم الشركات الصغيرة الأموال من القرض لأجل لشراء الأصول الثابتة، مثل المعدات أو مبنى جديد لعملية الإنتاج الخاصة بها. بعض الشركات تقترض الأموال التي تحتاجها لتشغيل عملياتها من شهر لآخر. وقد أنشأت العديد من البنوك برامج قروض لأجل خصيصًا لمساعدة الشركات بهذه الطريقة.
ما هي أنواع القروض لأجل؟
تأتي القروض لأجل في عدة أنواع، وعادة ما تعكس مدة حياة القرض. القرض قصير الأجل، الذي يُعرض عادةً للشركات التي لا تتأهل للحصول على خط ائتمان، يمتد عادةً لأقل من سنة، رغم أنه يمكن أن يشير أيضًا إلى قرض يصل إلى 18 شهرًا أو نحو ذلك. القرض متوسط الأجل يمتد عادةً لأكثر من سنة إلى ثلاث سنوات ويتم سداده على أقساط شهرية من التدفق النقدي للشركة. القرض طويل الأجل يمتد من ثلاث إلى 25 سنة، ويستخدم أصول الشركة كضمان ويتطلب دفعات شهرية أو ربع سنوية من الأرباح أو التدفق النقدي.
ما هي السمات الشائعة للقروض الأجل؟
تحمل القروض الأجل معدل فائدة ثابت أو متغير، وجدول سداد شهري أو ربع سنوي، وتاريخ استحقاق محدد. إذا تم استخدام القرض لتمويل شراء أصل، فإن العمر الافتراضي لذلك الأصل يمكن أن يؤثر على جدول السداد. يتطلب القرض ضمانات وعملية موافقة صارمة لتقليل مخاطر التخلف عن السداد أو الفشل في دفع الأقساط. ومع ذلك، فإن القروض الأجل عادة لا تحمل أي عقوبات إذا تم سدادها قبل الموعد المحدد.