ما هي شركة SAFE للاستثمار (الصين)؟
شركة SAFE للاستثمار هي الفرع الموجود في هونغ كونغ لصندوق الثروة السيادي الصيني. SAFE هو اختصار لـ "إدارة الدولة للنقد الأجنبي". افتتحت الشركة الفرعية لـ SAFE في هونغ كونغ في عام 1997 برأس مال قدره 20 مليار دولار. اليوم، تعتبر شركة SAFE للاستثمار شركة خاصة، ومع ذلك، يخدم مسؤولون من قسم إدارة الدولة للنقد الأجنبي (SAFE) الصيني في مجلس إدارتها. يتم تخصيص الصندوق بشكل أساسي كاحتياطي للعملة الأجنبية.
النقاط الرئيسية
- شركة SAFE Investment هي عمليات صندوق الثروة السيادي الصيني في هونغ كونغ.
- الأهداف الرئيسية لشركة SAFE للاستثمار هي تحقيق عوائد استثمارية، وزيادة تنويع الحيازات، وتقليل تعرض الصين لتقلبات قيمة الدولار الأمريكي.
- يُشير SAFE إلى الإدارة الحكومية للنقد الأجنبي، ويتم حالياً الإشراف على الصندوق من قبل بنك الشعب الصيني (PBoC).
- افتتح الفرع التابع في هونغ كونغ في عام 1997 ويركز على الحفاظ على احتياطيات العملات الأجنبية.
فهم شركة الاستثمار SAFE (الصين)
اعتبارًا من يناير 2021، تمتلك الصين حوالي 3.2 تريليون دولار في احتياطيات النقد الأجنبي. شركة SAFE للاستثمار قادرة على الاستثمار في مجموعة متنوعة من الأدوات بما في ذلك الأسهم الأجنبية والمحلية وأوراق الدخل الثابت. الأهداف الرئيسية لشركة SAFE للاستثمار هي تحقيق عوائد استثمارية، وزيادة تنويع الحيازات، وتقليل تعرض الصين لتقلبات قيمة الدولار الأمريكي. منذ عام 1997، تتم جميع عمليات SAFE بواسطة بنك الشعب الصيني (PBoC).
شركة SAFE للاستثمار (الصين) وصناديق الثروة السيادية
تمتلك غالبية الدول المتقدمة صناديق ثروة سيادية sovereign wealth funds (SWF) التي تستخدمها بطرق مختلفة لتحقيق الفائدة لاقتصاد البلاد ومواطنيها. كما هو الحال مع SAFE في هونغ كونغ، يأتي تمويل صندوق الثروة السيادي من احتياطيات البنك المركزي bank reserves المتراكمة من الفوائض في الميزانية والتجارة.
بعض الدول قامت بإنشاء صناديق الثروة السيادية (SWFs) لتنويع مصادر دخلها. على سبيل المثال، تستخدم الإمارات العربية المتحدة (UAE) جزءًا من صندوق الثروة السيادي الخاص بها للاستثمار في أصول منفصلة عن النفط، الذي يُعتبر المحرك الرئيسي لاقتصادها. يساعد هذا في حماية البلاد من أي مخاطر مرتبطة بالنفط، مثل تطوير تقنيات الطاقة البديلة. وفقًا لتصنيفات Statista في فبراير 2021، فإن أكبر عشرة صناديق ثروة سيادية من حيث الأصول تحت الإدارة (AUM) بالمليارات هي كما يلي:
- صندوق معاشات الحكومة النرويجية (النرويج): 1273.54 دولارًا
- مؤسسة الاستثمار الصينية (الصين): 1045.72 دولارًا
- جهاز أبوظبي للاستثمار (الإمارات العربية المتحدة): 579.62 دولارًا
- محفظة استثمار سلطة النقد في هونغ كونغ (الصين - هونغ كونغ): 576.03 دولارًا
- هيئة الاستثمار الكويتية (الكويت): 533.65 دولارًا
- شركة GIC الخاصة المحدودة (سنغافورة): 453.2 دولار أمريكي
- تماسيك القابضة (سنغافورة): 417.35 دولارًا
- صندوق الاستثمارات العامة (السعودية): 399.45 دولارًا
- المجلس الوطني لصندوق الضمان الاجتماعي (الصين) $327.07
- مؤسسة دبي للاستثمارات الحكومية (الإمارات العربية المتحدة): 301.53 دولارًا
في الولايات المتحدة، يبلغ حجم صندوق ألاسكا الدائم 72 مليار دولار، بينما يمتلك صندوق المدارس الدائم في تكساس 48.2 مليار دولار. كلاهما لهما أصول قوية في النفط والموارد الطبيعية وتم تأسيسهما في عام 1976 و1854 على التوالي.