ما هو الشهرة السلبية؟
الشهرة السلبية، والمعروفة أيضًا باسم الشهرة السلبية، تحدث عندما تشتري شركة أصلًا أو شركة أخرى بأقل من صافي القيمة السوقية العادلة. يحدث هذا عادة عندما تكون التوقعات للشركة المستحوذ عليها قاتمة بشكل خاص.
النقاط الرئيسية
- يحدث الشهرة السلبية، والمعروفة أيضًا باسم Badwill، عندما يتم شراء شركة أو أصل بسعر أقل من قيمته السوقية العادلة.
- عادةً ما يتم شراء الشركات بأقل من قيمتها السوقية العادلة عندما تكون في ضائقة مالية.
- الشهرة السلبية هي عكس الشهرة الإيجابية، وهي عندما يتم شراء شركة أو أصل بأقل من قيمته السوقية العادلة، حيث يأخذ السعر في الاعتبار اسم العلامة التجارية الإيجابي وعوامل نوعية أخرى.
- كل من الشهرة السلبية والشهرة الإيجابية هما أصول غير ملموسة.
- يتم تنظيم المحاسبة عن الشهرة السلبية بموجب بيان مجلس معايير المحاسبة المالية رقم 141 (SFAS 141).
فهم الشهرة السلبية
عندما تستحوذ شركة على شركة أخرى بقيمة أكبر من القيمة السوقية لأصول وخصوم الشركة المستهدفة، فإنها تسجل المبلغ الزائد في ميزانيتها العمومية تحت بند "السمعة التجارية."
غالبًا ما يتم الاستحواذ على الشركات ذات العلامات التجارية القوية، على سبيل المثال، بسعر أعلى من القيمة السوقية لأصولها وخصومها لأن قيمتها كشركة تكمن جزئيًا في اسم علامتها التجارية وغيرها من الأصول غير الملموسة التي تجعلها جذابة للعملاء. القيمة التي تتجاوز القيمة السوقية العادلة تُعرف بالشهرة، وهي أحد الأصول غير الملموسة.
قد يتم أيضًا الاستحواذ على الشركات بسعر أقل من قيمتها السوقية العادلة. غالبًا ما يحدث هذا عندما تكون الشركة في ضائقة مالية. في هذه الحالة، تقوم الشركة المستحوذة بتسجيل الفرق بين القيمة السوقية العادلة للشركة والسعر المدفوع كشهرة سلبية، والمعروفة أيضًا باسم الشهرة السلبية، والتي تُعتبر أيضًا من الأصول غير الملموسة.
يمكن أن يشير السوء أيضًا إلى التأثير السلبي الذي تشعر به الشركة عندما يكتشف المستثمرون أنها قامت بشيء لا يتماشى مع ممارسات الأعمال الجيدة. على الرغم من أنه عادةً لا يتم التعبير عنه بمبلغ مالي، إلا أن السوء يمكن أن يؤدي إلى فقدان الإيرادات والعملاء والموردين والحصة السوقية وقد يؤدي حتى إلى اتخاذ إجراءات قانونية.
المحاسبة عن الشهرة السلبية (Badwill)
يتم تنظيم المعالجة المحاسبية للسمعة السلبية بموجب بيان مجلس معايير المحاسبة المالية (Financial Accounting Standards Board) رقم 141 (SFAS 141) الخاص بدمج الأعمال. يعرّف SFAS 141 السمعة السلبية على أنها الفرق بين القيمة السوقية العادلة للأصل والسعر المدفوع للحصول عليه، عندما يكون السعر المدفوع أقل من القيمة السوقية العادلة.
في البيانات المالية للمستحوذ، يتم تسجيل قيمة الشهرة السلبية لتقليل تكلفة الأصول غير المتداولة التي تم الاستحواذ عليها إلى الصفر. بمجرد أن يتم تقليل الأصول غير المتداولة إلى الصفر بمقدار الشهرة السلبية، يتم تسجيل أي شهرة سلبية متبقية كـ ربح استثنائي في بيان الدخل.
خارج الولايات المتحدة، يتم التعرف على الشهرة السلبية تحت معايير التقارير المالية الدولية (IFRS) 3. يعامل IFRS 3 المحاسبة للشهرة السلبية بنفس الطريقة التي يعامل بها SFAS 141.
مثال على الشهرة السلبية
تستحوذ شركة ABC على شركة DEF بسعر شراء يبلغ 700 مليون دولار. في وقت الشراء، كانت القيمة السوقية العادلة لشركة DEF تبلغ 900 مليون دولار. تمكنت شركة ABC من شراء شركة DEF بصفقة شراء رابحة حيث كان سعر الشراء أقل من القيمة السوقية العادلة.
الفرق بين السعر المدفوع والقيمة السوقية العادلة هو الشهرة السلبية، والتي تبلغ 200 مليون دولار. يتم استخدام خمسين مليون دولار من الشهرة السلبية لتخفيض الأصول غير المتداولة إلى الصفر، ويتم تسجيل الرصيد المتبقي البالغ 150 مليون دولار كائتمان كربح استثنائي.