ما هو برنامج الاستشارات لصناديق الاستثمار المشتركة؟
برنامج استشاري لصناديق الاستثمار المشتركة، المعروف أيضًا باسم "لفائف صندوق الاستثمار المشترك"، هو محفظة من صناديق الاستثمار المشتركة التي يتم اختيارها لتتناسب مع نموذج توزيع الأصول المحدد مسبقًا. يعتمد نموذج توزيع الأصول المحدد مسبقًا على أهداف المستثمر ويُقدم في حساب استثماري واحد مع خدمات مستشار استثماري محترف.
عادةً، لن يتم فرض رسوم معاملات منفصلة على المستثمرين، ولكن سيتم فرض رسوم إدارة الأصول بشكل دوري (أي شهريًا/ربع سنويًا/سنويًا) بناءً على متوسط قيمة الأصول المحتفظ بها داخل الحساب.
النقاط الرئيسية
- برنامج استشاري لصناديق الاستثمار المشتركة، المعروف أيضًا باسم "لفائف صندوق الاستثمار المشترك"، هو محفظة من صناديق الاستثمار المشتركة التي يتم اختيارها لتتناسب مع تخصيص الأصول المحدد مسبقًا.
- يعمل المستثمر مع مستشار لتطوير استراتيجية تخصيص الأصول التي تلبي أهداف المستثمر واهتماماته الاستثمارية وتحمله للمخاطر والأفق الزمني.
- يمكن للمستثمرين في برامج الاستشارات لصناديق الاستثمار المشترك الاستفادة من تكاليف التداول المنخفضة ومحفظة استثمارية يتم توجيهها بشكل احترافي بناءً على اهتماماتهم الاستثمارية الشخصية.
- لن يتم فرض رسوم معاملات منفصلة على المستثمرين، ولكن سيتم فرض رسوم إدارة الأصول الدورية بناءً على متوسط قيمة الأصول المحتفظ بها داخل الحساب.
- تقدم العديد من شركات الوساطة خدمات المستشار الآلي، والتي توفر للمستثمرين بديلاً لبرامج الاستشارات في صناديق الاستثمار المشتركة.
كيف يعمل برنامج الاستشارات لصناديق الاستثمار المشتركة
تُعتبر صناديق الاستثمار المشتركة وسيلة بسيطة للمستثمرين للوصول إلى الأوراق المالية التي تُدار بواسطة محترفين. ومع ذلك، هناك آلاف من صناديق الاستثمار المشتركة للاختيار من بينها، وقد يكون اتخاذ قرار الاستثمار في أحدها صعبًا ومربكًا. تُسهّل برامج الاستشارات لصناديق الاستثمار المشتركة هذه العملية من خلال وضع القرار في أيدي محترف بناءً على معاييرك الخاصة.
على عكس الحسابات المدارة، حيث يكون للمستشار المالي السلطة الكاملة لاتخاذ قرارات الاستثمار، تتيح برامج الاستشارات لصناديق الاستثمار المشترك للمستثمر العمل مع المستشار في تطوير استراتيجية تخصيص الأصول المثلى. سيساعد المستشار في تحديد النموذج الأفضل بناءً على عوامل مختلفة مثل أهداف المستثمر، وتحمل المخاطر، والأفق الزمني، والدخل، مع تقديم التوجيه والدعم الاستثماري المستمر.
فوائد برنامج الاستشارات لصناديق الاستثمار المشتركة
يمكن للمستثمرين في برامج الاستشارات لصناديق الاستثمار المشترك الاستفادة من انخفاض تكاليف التداول ومحفظة استثمارية مُدارة بشكل احترافي بناءً على اهتماماتهم الاستثمارية الشخصية. عادةً ما تكون الرسوم السنوية الملفوفة متدرجة بناءً على الأصول في البرنامج. يمكن أن تتراوح من حوالي 0.25% إلى 3%، وذلك اعتمادًا على البرنامج، وتضاف إلى الرسوم التشغيلية السنوية التي تفرضها الصناديق في المحفظة.
مع تقديم النصائح والدعم المهني من مستشار مالي متمرس، بالإضافة إلى التكاليف المنخفضة ومتطلبات الاستثمار الدنيا المنخفضة، تُعتبر برامج الاستشارة المشتركة وسيلة رائعة للمستثمرين المبتدئين للوصول إلى السوق.
برامج استشارات الصناديق المشتركة مقابل المستشارين الآليين
يمكن أن تكون برامج الاستشارات لصناديق الاستثمار خيارًا جيدًا للمستثمرين. ومع ذلك، فإن الوجود المتزايد لـ المستشارين الآليين قد خلق منافسة لهذه البرامج. ونتيجة لذلك، بدأت العديد من شركات الوساطة ذات الخدمة الكاملة في تقديم بدائل المستشارين الآليين لعملائها. شواب تقدم المحافظ الذكية كمثال على ذلك.
توفر منصات المستشار الآلي عادةً نفس خدمات تحديد ملف الاستثمار وبناء المحفظة. تقدم هذه المنصات بعض الفوائد الإضافية حيث أن الخدمة مؤتمتة، ويمكن أن تكون الرسوم أقل، وعادةً ما تكون الحدود الدنيا للاستثمار أقل. مع الحدود الدنيا المنخفضة للاستثمارات، يمكن تقديم برامج المستشار الآلي للمستثمرين الذين يسعون لبناء محفظة مُدارة بمبلغ لا يتجاوز بضعة آلاف من الدولارات.
حاليًا، تستخدم معظم برامج الروبو-أدفايزر صناديق الاستثمار المتداولة (ETFs) بدلاً من صناديق الاستثمار المشتركة. تعتبر صناديق الاستثمار المتداولة أكثر سيولة من صناديق الاستثمار المشتركة وعادةً ما تأتي بتكاليف أقل. ومع ذلك، اعتمادًا على صناديق الاستثمار المتداولة المختارة، قد يكون من الصعب التفوق على عوائد السوق حيث أن معظم صناديق الاستثمار المتداولة تتبع مؤشرًا. ومع ذلك، يمكن أن تكون هذه الخيار جيدة للمستثمرين الجدد.
مثال من العالم الحقيقي
تقدم UBS برنامج PACE (الاستشارات الشخصية وتقييم الأصول) لاختيار الصناديق، وهو برنامج استشاري لصناديق الاستثمار المشتركة يعتمد على الرسوم وغير التقديري، ويستخدم نهجًا منظمًا لاختيار وبناء محفظة متنوعة من صناديق الاستثمار المشتركة. إليك كيفية عمل PACE:
- يقوم المستشار المالي بإنشاء ملف تعريف للمستثمر يحتوي على معلومات حول أهدافك الاستثمارية، والأطر الزمنية، ومستوى راحتك مع المخاطر.
- أنت ومستشارك المالي تختاران من قائمة صناديق الاستثمار المشتركة.
- سيتم مراقبة صناديق الاستثمار المشتركة الخاصة بك باستمرار من قبل محترفي الأبحاث في UBS.
- سوف تتلقى كشوفات شهرية.