ما هو بيان المعلومات الإضافية (SAI)؟
بيان المعلومات الإضافية (SAI) هو وثيقة تكميلية تُضاف إلى نشرة الإصدار الخاصة بصندوق الاستثمار المشترك، والتي تحتوي على معلومات إضافية حول الصندوق وتشمل إفصاحات إضافية بشأن عملياته.
يتطلب بيان المعلومات الإضافية كجزء ب من بيان تسجيل الصندوق، والذي يتم تقديمه باستخدام نموذج SEC Form N-1A.
النقاط الرئيسية
- يحتوي بيان المعلومات الإضافية (SAI) على معلومات حول صندوق الاستثمار المشترك قد لا تكون موجودة في نشرة الإصدار الأصلية.
- يتم استخدام SAI للكشف عن معلومات أكثر تفصيلاً وتحديثات مالية قد لا تكون مدرجة في النشرة العامة الأوسع.
- يُعتبر SAI وثيقة مطلوبة يجب أن تُعدها شركة الصناديق المشتركة، ولكن لا يلزم إرسالها إلى المستثمرين المحتملين إلا عند الطلب.
فهم بيان المعلومات الإضافية (SAI)
بيان المعلومات الإضافية هو واحد من ثلاثة مستندات سيجدها المستثمر عادة عند البحث عن معلومات حول صندوق الاستثمار المشترك. الوثيقتان الأخريان هما النشرة التوضيحية والنشرة التوضيحية المختصرة.
تُطلب من صناديق الاستثمار المشتركة تقديم والحفاظ على العديد من النماذج مع لجنة الأوراق المالية والبورصات (SEC) بالتزامن مع تسجيلاتها. يُطلب تقديم نشرة الإصدار مع التسجيل ويمكن أن تُرفق بنشرة إصدار مختصرة، والتي تقدم ملخصًا موجزًا للمستثمرين. يتعين على شركات صناديق الاستثمار المشتركة تقديم نشرة الإصدار للمستثمرين عند شراء الأسهم.
محتوى SAI
يُطلب بيان معلومات إضافية لصناديق الاستثمار المشتركة. لا يُطلب من الصناديق توزيعه على المساهمين، ولكن يجب عليهم توفيره إذا طُلبت هذه المعلومات. يتيح بيان المعلومات الإضافية لصندوق الاستثمار المشترك الفرصة لتوسيع التفاصيل حول الصندوق التي لم يتم الكشف عنها أو مناقشتها بشكل واسع في النشرة. يتم تحديد المعلومات المطلوبة في بيان المعلومات الإضافية من قبل هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC). تشمل هذه العناصر معلومات أكثر تفصيلاً عن إدارة الشركة ومديري المحافظ. كما يتضمن البيانات المالية للصندوق.
يتم تحديث SAI بانتظام وغالبًا ما يتضمن البيانات المالية للصندوق. وعادةً ما يتضمن معلومات حول المسؤولين والمديرين والأشخاص الآخرين الذين يتحكمون في توجيه استثمارات الصندوق.
وثائق تقارير صناديق الاستثمار المشتركة
تُعتبر وثائق SAI والنشرة التوضيحية المصادر الأساسية للمعلومات التي سيجدها المستثمر عند البحث عن تفاصيل حول صندوق على موقعه الإلكتروني. هناك مجموعة واسعة من النماذج والإفصاحات الأخرى التي تُطلب من صناديق الاستثمار المشتركة كأوراق مالية مسجلة بموجب قانون الأوراق المالية لعام 1933 وقانون شركة الاستثمار لعام 1940. بالإضافة إلى النشرة التوضيحية وSAI، يجب على الصناديق تقديم تقارير نصف سنوية وسنوية مع البيانات المالية للصندوق وتقارير ربع سنوية مع مقتنيات المحفظة.
يمكن العثور على جميع ملفات الصندوق عبر الإنترنت من خلال هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC). عادةً ما توفر معظم الصناديق جميع ملفاتها لدى هيئة الأوراق المالية والبورصات للمستثمرين على موقع الصندوق المشترك. تشمل أنواع أخرى من تقارير تسويق الصناديق التي يمكن أن تساعد المستثمر في اتخاذ قرارات استثمارية حول الصندوق أوراق حقائق الصندوق، وتقارير الأداء، وأهم ممتلكات الصندوق، وفئات الاستثمار، وتفصيل تخصيص الصندوق. عادةً ما تكشف شركات الصناديق المشتركة عن التوزيعات، ونفقات الصندوق، والأصول تحت الإدارة. غالبًا ما تتضمن مواقعها التسويقية سمات الصندوق، مثل نسبة السعر إلى الأرباح ومتوسط القيمة السوقية.