قواعد المخاطرة: التعريف، حساب الأساس، مثال

ما هي قواعد المخاطر؟

قواعد المخاطر هي قوانين ضريبية تهدف إلى الحد من مقدار الخصومات المسموح بها التي يمكن للفرد أو الشركة المملوكة بشكل وثيق المطالبة بها لأغراض ضريبية نتيجة الانخراط في أنشطة محددة - تُعرف بالأنشطة ذات المخاطر - التي يمكن أن تؤدي إلى خسائر مالية. تُعرّف مصلحة الضرائب الأمريكية الشركة المملوكة بشكل وثيق بأنها الشركة التي يمتلك أكثر من 50% من أسهمها القائمة خمسة أفراد (أو أقل) في أي وقت خلال النصف الأخير من السنة الضريبية.

قواعد المخاطر مذكورة بالتفصيل في القسم 465 من قانون الإيرادات الداخلية (IRC). نشأت هذه القواعد مع سن قانون إصلاح الضرائب لعام 1976؛ وكان الهدف منها ضمان أن الخسائر المعلنة في الإقرارات الضريبية صحيحة وأن دافعي الضرائب لا يحاولون التلاعب بدخلهم الخاضع للضريبة باستخدام ملاجئ ضريبية.

النقاط الرئيسية

• قواعد المخاطر هي قوانين ضريبية تهدف إلى الحد من مقدار الخصومات المسموح بها التي يمكن للكيان المطالبة بها نتيجة الانخراط في أنشطة محددة - تُعرف بالأنشطة المعرضة للمخاطر - التي قد تؤدي إلى خسائر مالية.
• نشأت قواعد المخاطر مع سن قانون إصلاح الضرائب لعام 1976؛ وكان الهدف منها ضمان أن الخسائر المعلنة في الإقرارات الضريبية صحيحة وأن دافعي الضرائب لا يحاولون التلاعب بدخلهم الخاضع للضريبة باستخدام الملاذات الضريبية.
• إذا كان هناك استثمار معين لا يحمل أي مخاطر، أو مخاطر محدودة، فقد يُمنع الكيان من المطالبة بأي خسائر تكبدها عند تقديم إقرار ضريبة الدخل.
• يتم قياس المبلغ الذي يكون دافع الضرائب معرضًا له للخطر سنويًا في نهاية السنة الضريبية.
• يتم حساب الأساس المعرض للخطر للمستثمر من خلال جمع مبلغ استثمار المستثمر في النشاط مع أي مبلغ اقترضه المستثمر أو يكون مسؤولاً عنه فيما يتعلق بذلك الاستثمار المحدد.

فهم قواعد المخاطر

يسمح قانون الإيرادات الداخلية (IRC) بخصم بعض الخسائر الناتجة عن الاستثمارات لتقليل الالتزامات الضريبية للكيان. لكي يتم خصم الخسائر، ينص قانون الضرائب على أن نشاط الكيان (من خلال القيام بالاستثمار) يجب أن يكون قد تسبب في تعرض الكيان لمستوى معين من المخاطر. إذا كان الاستثمار المحدد لا ينطوي على مخاطر، أو ينطوي على مخاطر محدودة، فقد يُمنع الكيان من المطالبة بأي خسائر تكبدها عند تقديم إقرار ضريبة الدخل.

المبلغ الذي يكون لدى دافع الضرائب في خطر (ويُسمى أيضًا "الأساس في خطر") يُقاس سنويًا في نهاية السنة الضريبية. يتم حساب الأساس في خطر للمستثمر من خلال جمع مبلغ استثمار المستثمر في النشاط مع أي مبلغ اقترضه المستثمر أو يكون مسؤولًا عنه فيما يتعلق بذلك الاستثمار المحدد. يمكن زيادة الأساس في خطر للمستثمر سنويًا؛ يحدث ذلك إذا قام المستثمر بأي مساهمات إضافية في الاستثمار، أو بمقدار الدخل الذي يحصل عليه من الاستثمار (الذي يتجاوز الخصومات). يتم تقليل الأساس في خطر سنويًا بمقدار الخصومات التي تتجاوز الدخل والتوزيعات.

تُصمَّم قواعد المخاطر بشكل خاص لمنع المستثمرين من خصم أكثر من المبلغ الذي استثمروه في عمل تجاري، والذي يكون عادةً كيانًا تدفقياً. تشمل الأعمال التجارية المُنظَّمة ككيانات تدفقية الشركات من النوع S، والشراكات، والصناديق الاستئمانية، والتركات.

لا يمكن لدافع الضرائب خصم أكثر من المبلغ الذي كان معرضًا للخطر في نهاية السنة الضريبية في أي نشاط لم يكن فيه دافع الضرائب مشاركًا ماديًا.

بالإضافة إلى ذلك، يمكن لدافع الضرائب خصم المبالغ فقط حتى حدود المخاطر في أي سنة ضريبية معينة. يمكن ترحيل أي جزء غير مستخدم من الخسائر إلى السنوات القادمة حتى يكون لدى دافع الضرائب دخل إيجابي كافٍ عند المخاطرة للسماح بالخصم.

مثال على قواعد المخاطر (at-Risk)

على سبيل المثال، افترض أن مستثمرًا يستثمر 15,000 دولار في وحدات الشراكة المحدودة (LP) (وهي نوع من الكيانات التي تمرر الأرباح أو الخسائر). هيكل الأعمال للشراكة المحدودة هو بحيث يشارك هذا المستثمر في الأرباح أو الخسائر الخاصة بالأعمال بشكل نسبي مع الشركاء والمالكين الآخرين، كما هو مميز للاستثمار في الكيانات التي تمرر الأرباح أو الخسائر.

افترض أن العمل التجاري يتدهور، وأن حصة المستثمر من الخسارة المتكبدة هي 19,000 دولار. نظرًا لأنهم قادرون فقط على خصم استثمارهم الأولي في السنة الأولى، سيكون لديهم مبلغ فائض من الخسارة سيتم تعليقه وترحيله إلى السنوات القادمة. في هذه الحالة، فإن الخسارة الفائضة هي حصتهم في خسارة الشراكة المحدودة مطروحًا منها استثمارهم الأولي (أو 4,000 دولار). إذا قرر هذا المستثمر وضع مبلغ إضافي قدره 10,000 دولار نحو هذا الاستثمار في العام التالي، فإن حد المخاطرة لهذا المستثمر سيكون 6,000 دولار، لأن الخسارة المعلقة تُطرح بعد ذلك من مبلغ الاستثمار الإضافي.