تعريف
الديون منتشرة في المجتمع الحديث، ولكن هناك نقطة يمكن أن تتجاوز فيها مدفوعات الفائدة الدخل الشهري للشخص. تُعرف هذه النقطة باسم ذروة الديون، وغالبًا ما تكون نقطة التحول في الحياة المالية للفرد.
ما هو الدين الذروي؟
ذروة الدين هي النقطة التي تستهلك فيها مدفوعات الفائدة الشهرية للمدين جزءًا كبيرًا من الدخل لدرجة أن فترة من التقشف الشديد أو اتخاذ إجراء جذري آخر تصبح ضرورية لتجنب الإفلاس. يُستخدم هذا المصطلح لوصف الدين الخارج عن السيطرة، سواء كان ذلك من قبل أسرة واحدة، أو مجموعة ديموغرافية، أو دولة.
النقاط الرئيسية
- ذروة الدين هي النقطة التي تصبح فيها مدفوعات الفائدة غير مستدامة كنسبة مئوية من الدخل.
- يجب تقليص الإنفاق بشكل كبير من أجل سداد أصل الدين.
- ذروة الدين هي نقطة أزمة قد يصل إليها فرد أو مجموعة ديموغرافية أو أمة.
فهم ذروة الديون
أصبح مصطلح "ذروة الدين" شائعًا في السنوات الأخيرة، خاصة عند وصف اقتصادات الدول والتدخل المالي من خلال الاقتراض الذي يُستخدم للحفاظ على استقرارها. تقترض الحكومات الأموال لزيادة الإنفاق وبالتالي تعزيز اقتصاداتها. وفي النهاية، يرتفع الدين الوطني ليصل إلى ذروة الدين.
في هذه المرحلة، يجب تقليل الإنفاق أو زيادة الضرائب حتى تتمكن الحكومة من سداد فوائدها. ثم تتعافى، ويبدأ الدورة من جديد.
الديون الجيدة والديون السيئة
المقدار الدقيق للديون القصوى الذي يشكل خطرًا على رفاهية الاقتصاد بأكمله هو موضوع نقاش. وفقًا لمعهد التمويل الدولي، بلغ إجمالي الديون العالمية 313 تريليون دولار بحلول نهاية عام 2023.
مشكلة رئيسية هي أن سداد الديون يتطلب عادةً تقليل الإنفاق. هذا التخفيض له تأثير انكماشي على الاقتصاد بشكل عام ويؤدي إلى تقليل الدخل الخاضع للضريبة الذي يمكن للحكومة استخدامه لسداد الديون.
حول ديون الأسر
ديون الأسر، والمعروفة أيضًا بديون المستهلكين، في الولايات المتحدة ارتفعت إلى 17.5 تريليون دولار في الربع الرابع من عام 2023. حوالي 25% من هذا الرقم كان يتكون من الديون المتجددة، مثل بطاقات الائتمان، و75% كانت ديون غير متجددة، مثل الرهون العقارية.
تلك الأرقام كبيرة جدًا لدرجة أنها تكاد تكون بلا معنى. الرقم الأكثر أهمية هو نسبة الرفع المالي للمستهلك (CLR)، والتي تقيس مقدار الديون التي يحملها المستهلك الأمريكي العادي مقارنةً بدخله المتاح. في الأساس، تعكس نسبة CLR عدد السنوات التي ستستغرقها لسداد جميع ديونك إذا تم استخدام دخلك المتاح بالكامل لهذا الغرض.
يُستخدم معدل دوران رأس المال (CLR) كمؤشر على صحة الاقتصاد الأمريكي، إلى جانب العديد من العوامل الأخرى مثل سوق الأسهم، ومستويات المخزون التجاري، ومعدل البطالة.
مقياس شائع آخر يُستخدم لقياس ديون المستهلكين هو نسبة الالتزامات المالية (FOR) التي يستخدمها الاحتياطي الفيدرالي. وهو مقياس لمدفوعات ديون الأسر مقارنة بإجمالي الدخل المتاح. وفقًا للاحتياطي الفيدرالي، عندما يُعبر عن هذا الرقم كنسبة مئوية، فقد وصل إلى ذروته الإجمالية بنسبة 18.16% قبل الأزمة المالية لعام 2008. ومنذ ذلك الحين، كان يتراجع بشكل مطرد. في الواقع، وصل المقياس إلى أدنى مستوى له خلال 40 عامًا بنسبة 13.24% في الربع الثاني من عام 2020، حيث كان لتأثيرات جائحة كوفيد-19 تأثير كبير على إنفاق المستهلكين. وقد أوقف الاحتياطي الفيدرالي نشر نسبة الالتزامات المالية في الربع الثالث من عام 2023.
ذروة ديون الأسر
على المستوى الفردي، يوصي بعض المستشارين الماليين بأن لا تتجاوز المدفوعات المتعلقة بالديون كنسبة مئوية من الدخل المتاح 20%. قد يُطلق على هذا الرقم اسم "ذروة الديون" للفرد.
في نهاية عام 2023، بلغ معدل عبء الديون (FOR) للأسر الأمريكية 14.19%. هذا الرقم، الذي يقيس الرهون العقارية والديون الشخصية، انخفض بشكل مستمر بعد أن بلغ ذروته خلال الأزمة المالية، باستثناء انخفاض حاد وعودة للارتفاع في عامي 2020 و2021 نتيجة للجائحة.
يُعتبر الدين الاستهلاكي سلبيًا بشكل أكبر بكثير من دين الرهن العقاري. أولاً، يكون معدل الفائدة عادة أعلى بكثير. ثانيًا، هو دين يُستخدم لشراء سلع لن تزيد قيمتها بشكل عام، على عكس المنزل.
التعامل مع ذروة الديون
إذا كانت أسرتك قد وصلت إلى ذروة الديون، فقد يكون الوقت قد حان للنظر في الاستشارات الائتمانية. بمجرد أن تجعل مدفوعات رأس المال والفوائد على ديونك من الصعب أو المستحيل تلبية نفقاتك الثابتة، ستحتاج إلى خطة لإعادة هيكلة ديونك وسدادها بمرور الوقت.
تُعد المؤسسة الوطنية للاستشارات الائتمانية (NFCC) شبكة غير ربحية من المستشارين الائتمانيين الذين يمكنهم مساعدتك في العودة إلى المسار الصحيح والسيطرة على رفاهيتك المالية.
بديل آخر هو النظر في تخفيف الديون. يمكن لشركة تخفيف أو تسوية الديون مساعدتك في تقليل ديونك الإجمالية. ومع ذلك، فإن هذه العملية عادة ما يكون لها تأثير سلبي كبير على درجة الائتمان الخاصة بك.
ما الذي يُعتبر دينًا سيئًا للمستهلك؟
الديون المعدومة عادة ما تكون ديون استهلاكية متجددة، مثل بطاقات الائتمان والقروض الشخصية. تأتي هذه المنتجات المالية مع معدلات فائدة مرتفعة يمكن أن تمنعك من سداد المبلغ الأساسي بسرعة. التخلص من الائتمان المتجدد هو خطوة أولى جيدة لاستعادة السيطرة على أموالك.
ما هو مستشار الديون؟
مستشار الديون هو محترف مالي يمكنه تحليل وضعك المالي وإيجاد طرق لتحسين إدارة ديونك. قد يفرض مستشارو الديون رسومًا على خدماتهم ولكن قد تتمكن من العثور على بعض الموارد المجانية أيضًا. يمكنك البحث عن مستشار ديون من خلال جمعية الاستشارات المالية الأمريكية أو المؤسسة الوطنية للاستشارات الائتمانية. تأكد من أن أي مستشار ديون تستشيره معتمد من قبل منظمة موثوقة.
هل يجب أن أعلن الإفلاس إذا وصلت إلى ذروة الديون؟
ليس بالضرورة. هناك العديد من الخيارات المختلفة لخفض نفقاتك وزيادة دخلك لسداد الديون. ابدأ بالنظر إلى ميزانيتك بصدق. قد ترغب في استشارة محترف مالي لمساعدتك في العثور على حلول إبداعية.
الخلاصة
ذروة الديون تبدو كئيبة، وهي كذلك. إذا وصلت إلى هذه النقطة، يجب عليك أن تنظر بجدية إلى وضعك المالي وتجد طريقة إما لخفض النفقات أو كسب المزيد من المال. تحديد هذه النقطة هو خطوة مهمة في طريقك للعودة إلى الصحة المالية.