الخسارة المحققة: ماذا تعني وكيف تعمل

ما هو الخسارة المحققة؟

الخسارة المحققة هي الخسارة التي يتم الاعتراف بها عندما يتم بيع الأصول بسعر أقل من سعر الشراء الأصلي. تحدث الخسارة المحققة عندما يتم بيع أصل تم شراؤه بمستوى يُشار إليه بالتكلفة أو القيمة الدفترية بسعر أقل من قيمته الدفترية.

النقاط الرئيسية

• الخسارة المحققة هي بيع أصل بسعر أقل من السعر الذي تم شراؤه به.
• هذا النوع من الخسائر المسجلة متاح كخصم ضريبي لكل من الأفراد والشركات.
• الخسائر المحققة تختلف عن الخسائر غير المحققة التي توجد فقط على الورق.

فهم الخسارة المحققة

عندما يشتري المستثمر أصلًا رأسماليًا، فإن زيادة (أو نقصان) في قيمة الورقة المالية لا تترجم إلى ربح (أو خسارة). يمكن للمستثمر فقط المطالبة بربح أو خسارة بعد أن يبيع الورقة المالية بقيمة السوق العادلة في معاملة على أساس المسافة المتساوية.

مثال من العالم الحقيقي للخسارة المحققة للمستثمرين

على سبيل المثال، افترض أن مستثمرًا يشتري 50 سهمًا من شركة Exwhyzee (XYZ) بسعر 249.50 دولارًا للسهم الواحد في 20 مارس. من تاريخ الشراء هذا حتى 9 أبريل، انخفضت قيمة السهم بحوالي 13.7% لتصل إلى 215.41 دولارًا. ومع ذلك، فإن المستثمر لديه خسارة محققة فقط إذا قام بالفعل بالبيع بالسعر المنخفض. بخلاف ذلك، فإن الانخفاض في القيمة هو مجرد خسارة غير محققة والتي توجد فقط على الورق.

الخسائر المحققة، على عكس الخسائر غير المحققة، يمكن أن تؤثر على مقدار الضرائب المستحقة. يمكن استخدام الخسارة الرأسمالية المحققة لتعويض الأرباح الرأسمالية لأغراض الضرائب. من المثال أعلاه، قام المستثمر، بعد بيع أسهم XYZ، بتحقيق خسارة قدرها 50 مضروبة في (249.50 دولار – 215.41 دولار) = 1,704.50 دولار. لنفترض أنه حقق ربحًا على Aybeecee (ABC)، الذي اشتراه بمبلغ 201.07 دولار وباعه بمبلغ 336.06 دولار خلال نفس السنة الضريبية.

إذا قام بشراء وبيع 50 سهمًا من أسهم ABC، فإن مكسبه الرأسمالي من الصفقة سيتم احتسابه كالتالي: 50 × (336.06 دولار – 201.07 دولار) = 6,749.50 دولار. تطبيق الخسارة المحققة على هذا المكسب يعني أن المستثمر سيكون عليه دفع الضرائب فقط على 6,749.50 دولار – 1,704.50 دولار = 5,045 دولار، بدلاً من كامل مبلغ المكاسب الرأسمالية.

بالإضافة إلى ذلك، إذا تجاوزت الخسائر المحققة في سنة ضريبية معينة الأرباح المحققة، يمكن خصم ما يصل إلى 3,000 دولار من الخسائر المتبقية من الدخل الخاضع للضريبة للمكلف. أيضًا، إذا تجاوزت الخسائر الصافية الحد المحدد بـ 3,000 دولار، يمكن ترحيل الباقي إلى السنوات المستقبلية.

تُعرف هذه الممارسة باسم جني الخسائر الضريبية، وقد أضاف الوسطاء المخفضون ميزات إلى تطبيقاتهم على سطح المكتب والهواتف المحمولة في السنوات الأخيرة لمساعدة المستثمرين في هذه العملية.

كيف تعمل الخسارة المحققة للشركات

يحدث الخسارة المحققة عندما يكون سعر بيع الأصل أقل من قيمته الدفترية. على الرغم من أن الأصل قد يكون قد تم الاحتفاظ به في الميزانية العمومية بقيمة عادلة أقل من التكلفة، إلا أن الخسارة تصبح محققة فقط عندما يتم إزالة الأصل من السجلات. يتم إزالة الأصل من السجلات عندما يتم بيعه أو التخلص منه أو التبرع به من قبل الشركة.

إحدى الفوائد للخسارة المحققة هي الميزة الضريبية المحتملة. في معظم الحالات، يمكن تطبيق جزء من الخسارة المحققة على مكسب رأسمالي أو ربح محقق لتقليل الضرائب. قد يكون هذا مرغوبًا جدًا للشركة التي تسعى للحد من عبء الضرائب الخاص بها، وقد تسعى الشركات بالفعل لتحقيق الخسائر في الفترات التي يتوقع فيها أن تكون فاتورتها الضريبية أعلى مما ترغب.

في الواقع، قد تختار الشركة تحقيق الخسائر على أكبر عدد ممكن من الأصول عندما يتعين عليها دفع الضرائب على الأرباح المحققة أو مكاسب رأس المال.