ما هي السنوية في السوق الثانوية (SMA)؟
السوق الثانوية للـ السنوية هي عندما يقوم المالك الحالي لـ السنوية الدخلية بتبادل مدفوعات دخله المستقبلية مقابل دفعة واحدة كبيرة.
تم تصميم المعاشات لتقديم تدفق ثابت من الدخل للمالك، إما فورًا (كما هو الحال مع المعاش الفوري) أو في وقت ما في المستقبل (كما هو الحال مع المعاش المؤجل). على النقيض من ذلك، يسمح المعاش الثانوي في السوق للمستثمر بأخذ دفعة واحدة بدلاً من سلسلة من الدفعات على مدى سنوات عديدة.
النقاط الرئيسية
- مع السنوية في السوق الثانوية (SMA)، تتلقى الدخل كدفعة واحدة كبيرة، بدلاً من تلقي عدة دفعات على مدى سنوات عديدة.
- قد لا يكون تلقي دفعات الأقساط السنوية على مدى سنوات عديدة مثاليًا للجميع. يتيح لك حساب الأقساط السنوية المُهيكلة (SMA) بيع الأقساط السنوية بسعر ثابت.
- يمكن لمشتري المعاشات السنوية في السوق الثانوية الحصول على تدفق دخل ثابت مع معدل فائدة جذاب. يدفعون المبلغ الإجمالي لشراء المعاش السنوي في السوق الثانوية ثم يتلقون دفعات الدخل من المعاش السنوي.
- بالمقارنة مع منتجات المعاشات السنوية المماثلة، فإن العوائد على المعاشات السنوية في السوق الثانوية تكون عادة أعلى لأن المعاشات السنوية في السوق الثانوية تُباع بخصم لتحقيق دفعة مقطوعة مقدماً.
فهم المعاشات السنوية في السوق الثانوية (SMAs)
بدأت السنويات في السوق الثانوية في الثمانينيات ومنذ ذلك الحين أصبحت عملاً مربحًا، تلبي احتياجات أولئك الذين يرغبون في الحصول على مبلغ نقدي كبير وأولئك الذين يسعون للحصول على استثمارات ذات عائد مرتفع مع قليل من المخاطر أو بدون مخاطر.
شراء المعاش التقاعدي يتضمن قيام المستثمر بدفع ثمنه عبر سلسلة من الدفعات، مثل الدفعات الشهرية، أو دفعة واحدة كبيرة. في المقابل، يوافق مقدم الخدمة المالية، الذي قد يكون شركة تأمين، على إعادة دفع مبلغ ثابت من الدفعات لصاحب المعاش.
إذا كان لديك معاش تقاعدي، فإنك عادةً ما تتلقى دفعات سنوية أو شهرية، وغالبًا ما تستمر لبقية حياتك. تشمل أمثلة تدفقات الدخل من المعاشات التقاعدية ما يلي:
- أموال التأمين
- عوائد اليانصيب
- تسويات الدعاوى القضائية
غالبًا ما تجذب المعاشات السنوية أولئك الذين يقومون بـ التخطيط للتقاعد، حيث توفر دخلًا مضمونًا لفترة من الحياة بدون رواتب أو أجور ثابتة.
اعتمادًا على وضعك، قد لا يكون تلقي دفعات الأقساط على مدى عدة سنوات هو الخيار المثالي، وقد يكون من الأفضل لك بيع الأقساط بسعر ثابت لمشتري مهتم بالأقساط.
ومع ذلك، تُعتبر السيولة عاملاً مهماً. يجب أن يكون المشترون في السوق الثانوية للمعاشات المالية مستقرين ماليًا بما يكفي للاستثمار بمبلغ كبير من المال دون خيار سحبه.
عملية السنوية في السوق الثانوية
عادةً ما يتم شراء المعاشات السنوية في السوق الثانوية من المالك الأصلي مع بعض أنواع التدخل من الوسطاء والمحاكم. عادةً ما يتم الاكتتاب في المعاشات السنوية في السوق الثانوية من قبل شركات التأمين ذات التصنيف الائتماني، والتي تعتبر المصدرين الشائعين للمعاشات السنوية الأساسية.
يمكن لمشتري المعاشات السنوية في السوق الثانوية أن يتوقع تلقي دفعات سنوية ومعدل فائدة، وذلك اعتمادًا على شروط المعاش السنوي. بالمقارنة مع منتجات المعاشات السنوية المماثلة، فإن العوائد على المعاشات السنوية في السوق الثانوية تكون عادة أعلى لأن هذه المعاشات تُباع بخصم لتحقيق دفعة مقطوعة مقدمًا.
تتراوح المدة النموذجية للمعاشات السنوية في السوق الثانوية من خمس إلى 20 سنة، ولكن يمكن أن تكون قصيرة تصل إلى سنة واحدة أو طويلة تصل إلى 35 سنة.
عادةً ما تتمتع المعاشات السنوية في السوق الثانوية التي تحتوي على تواريخ بدء مؤجلة وتلك التي تنطبق على فترات زمنية أطول بأعلى العوائد.
بمجرد إجراء التحويل، سيبدأ مشتري المعاش السنوي من السوق الثانوية في تلقي المدفوعات من شركة التأمين الأصلية للمعاش السنوي أو من كيان آخر. لا يزال يتم دفع المعاش بالطريقة نفسها، ولكن المستلم هو المختلف.
هل يمكنك بيع راتب سنوي في السوق الثانوية؟
عادةً، لا يمكن بيع المعاشات السنوية في السوق الثانوية. يجب على المشتري الاحتفاظ بها طوال مدة العقد.
هل يمكنك الحصول على سلفة باستخدام راتب سنوي من السوق الثانوية؟
لا، مع السنوية في السوق الثانوية، لا يمكن للمشتري أخذ سلفة على المدفوعات.
هل يمكنك الحصول على راتب سنوي من السوق الثانوية بسرعة؟
لا، ليس عادةً. هناك غالبًا قضايا بيروقراطية في المحكمة تمنع الموافقة على المعاشات السنوية في السوق الثانوية، لذا قد يستغرق الأمر وقتًا أطول من المتوقع للمشتري للحصول على المعاش والبدء في تلقي الدفعات.
الخلاصة
السنوية في السوق الثانوية هي معاملة يقوم فيها مالك السنوية بتبادل دفعات الدخل المستقبلية مقابل دفعة واحدة كبيرة. وهذا يختلف عن العديد من السنويات التي تتميز بتدفق ثابت من دفعات الدخل على مدى سنوات عديدة، وغالبًا لبقية حياة المالك.