ما هو مؤشر DeMarker؟
مؤشر DeMarker (أو DeMark)، المعروف أيضًا بالاختصار "DeM"، هو أداة التحليل الفني التي تقارن بين أعلى وأدنى الأسعار الأخيرة مع الأسعار المكافئة للفترة السابقة لقياس الطلب على الأصل الأساسي. من خلال هذه المقارنة، يهدف إلى تقييم الاتجاه الاتجاهي للسوق.
إنه عضو في عائلة مؤشرات التحليل الفني المعروفة باسم المذبذب، ويستند إلى المبادئ التي روج لها المحلل الفني توماس دي مارك.
النقاط الرئيسية
- مؤشر DeMarker (DeM) هو أداة يستخدمها المتداولون الفنيون لتحديد نقاط الدخول والخروج في السوق.
- هو مذبذب يهدف إلى التنبؤ بحركة الأسعار على المدى القصير بناءً على التغيرات في أعلى وأدنى الأسعار خلال اليوم.
- في حين أن الفترة الزمنية النموذجية لتحليل DeM هي 14 يومًا، يمكن استخدامه مع أي إطار زمني آخر، ولكنه سيصبح أكثر سلاسة على فترات زمنية أطول.
- تشير الأبحاث التجريبية الحديثة التي تختبر استراتيجيات DeM إلى أنها لا تعمل كما هو معلن، على الأقل في سياق أسواق السلع.
فهم مؤشر DeMarker
يساعد مؤشر DeMarker المتداولين في تحديد الوقت المناسب لدخول السوق، أو شراء أو بيع أصل ما، للاستفادة من الاتجاهات السعرية المحتملة الوشيكة. تم تصميمه ليكون مؤشرًا "رائدًا" لأنه يحاول الإشارة إلى تغيير وشيك في اتجاه السعر. غالبًا ما يُستخدم هذا المؤشر بالتزامن مع إشارات أخرى ويُستخدم بشكل عام لتحديد استنفاد السعر، وتحديد قمم وقيعان السوق، وتقييم مستويات المخاطر. على الرغم من أن مؤشر DeMarker تم إنشاؤه في الأصل مع وضع الأشرطة السعرية اليومية في الاعتبار، إلا أنه يمكن تطبيقه على أي إطار زمني لأنه يعتمد على بيانات السعر النسبية.
على عكس مؤشر القوة النسبية (RSI)، الذي يُعتبر ربما أشهر المذبذبات، يركز مؤشر DeMarker على أعلى وأدنى النقاط داخل الفترة بدلاً من مستويات الإغلاق. واحدة من فوائده الرئيسية هي أنه، مثل مؤشر القوة النسبية، أقل عرضة للتشوهات مثل تلك التي تُرى في مؤشرات مثل معدل التغير (ROC)، حيث يمكن للحركات السعرية المتقلبة في بداية نافذة التحليل أن تسبب تحولات مفاجئة في خط الزخم، حتى لو كان السعر الحالي بالكاد قد تغير.
استراتيجية التداول باستخدام مؤشر DeMarker
يتكون مؤشر DeMarker من منحنى متذبذب واحد ولا يستخدم البيانات الملساء. الفترة الزمنية الافتراضية لحساب المؤشر هي 14 فترة، ومع زيادة عدد الفترات، يصبح منحنى المؤشر أكثر سلاسة. وعلى العكس، يصبح المنحنى أكثر استجابة مع تقليل عدد الفترات.
هذا المذبذب محصور بين قيمتي صفر وواحد وله قيمة أساسية تبلغ 0.5، على الرغم من أن بعض أنواع المؤشر تحتوي على مقياس من 100 إلى -100. عادةً ما يتم رسم خطوط عند القيم 0.30 و0.70 كمؤشرات تحذيرية بأن انعكاس السعر وشيك. تشير القيم التي تتجاوز أي من الخطين إلى احتمال أعلى لحدوث تغيير وشيك في الاتجاه الحالي، بينما تشير القيم بين الخطين إلى احتمال أقل.
من المحتمل أن تكون حالات الإفراط في الشراء والإفراط في البيع وشيكة عندما تتقاطع المنحنى مع هذه الخطوط الحدودية.
صلاحية مؤشرات DeMarker
مؤشرات DeMarker هي أداة شائعة يستخدمها المتداولون الفنيون لتوقيت السوق، ولكن السبب وراء استخدام هذه المؤشرات ليس واضحًا تمامًا، واختيار معاييرها غالبًا لا يكون مدعومًا أو مبررًا بالبيانات. دراسة حديثة قامت باختبار استراتيجيات DeM مختلفة على بيانات سوق العقود الآجلة للسلع لمعرفة ما إذا كانت أدوات صالحة لتوقيت السوق.
الاستنتاج الأول من هذا البحث هو أن عدد الإشارات التي تنتجها مؤشرات DeM قليل ونادر الحدوث. بالمقارنة مع استراتيجية الشراء والاحتفاظ البسيطة، تظهر نتائجهم أنه في معظم الحالات، هناك نطاق محدود من أيام الاحتفاظ التي تمتلك فيها المؤشرات قوة تنبؤية.
على الرغم من أن مؤشر DeM يُعلن عنه كطريقة لتوقيت انعكاسات الاتجاه، إلا أنه في عدة حالات، حافظت التحركات السعرية الكبيرة التي تبعت إشارة على اتجاه الاتجاه الحالي. وفقًا لمؤلفي الورقة، "تتناقض هذه النتائج مع تصميم المؤشر وتجعل من الصعب فهم المنطق الاقتصادي وراءه، والذي يُفترض أنه واضح."
بسبب ذلك، لا ينبغي استخدام مؤشر DeM بمفرده وقد يكون أكثر فعالية عند استخدامه مع مؤشرات فنية أخرى لتأكيد أو دحض الإشارات التي يولدها.