ما هي الأيام الخارجية؟
الأيام الخارجية هي الأيام التي يكون فيها سعر الأوراق المالية أكثر تقلبًا من اليوم السابق. في اليوم الخارجي، يصل سعر الورقة المالية إلى أعلى ارتفاع وأدنى انخفاض مقارنة باليوم السابق. الأيام الخارجية هي نمط سعري يمتد ليومين؛ الفرق بين الافتتاح والإغلاق في اليوم الثاني يكون أكبر من اليوم الأول عندما يكون الافتتاح والإغلاق في اليوم الثاني خارج نطاق اليوم الأول.
يُستخدم هذا المصطلح بشكل شائع بين الفنيين في السوق والمتداولين المتأرجحين الذين ينظرون إلى الأنماط السعرية قصيرة الأجل التي تتشكل على مدى عدة أيام أو أسابيع. العكس من اليوم الخارجي هو اليوم الداخلي.
النقاط الرئيسية
- اليوم الخارجي هو حركة سعر يومية تتميز بارتفاع أعلى وانخفاض أقل من شريط السعر السابق.
- اليوم الخارجي هو أيضًا يوم يكون فيه كل من سعر الافتتاح والإغلاق خارج نطاق الافتتاح والإغلاق السابقين.
- عندما تتحرك القضبان السعرية في اتجاهات معاكسة، يُطلق على ذلك انعكاس خارجي.
- السياق مهم عند التداول في أيام التداول الخارجية: يشمل ذلك حجم التداول، الاتجاه العام للاتجاه، اتجاه قضبان الأسعار داخل نمط اليوم الخارجي، واتجاه قضيب السعر الذي يتبع النمط.
فهم الأيام الخارجية
تُعتبر أيام "الخارجية" نمطًا من الرسوم البيانية يتكون من شريطين، يحدث عندما يكون شريط السعر لليوم الحالي أعلى في الارتفاع وأدنى في الانخفاض من الشريط السابق، ويكون فتح وإغلاق اليوم الثاني خارج فتح و/أو إغلاق اليوم الأول. على عكس أنماط الابتلاع الصعودي أو الهبوطي، فإن أيام "الخارجية" تنظر إلى شريط السعر بالكامل، بما في ذلك كل من الارتفاع والانخفاض والفتح والإغلاق.
يظهر اليوم الخارجي أن التقلبات في ارتفاع. يُظهر الجسم الأطول (الفرق بين الفتح والإغلاق) للشريط الثاني قناعة أكبر من جانب المشترين أو البائعين، ويوفر أدلة حول الاتجاه المستقبلي للأمان. إذا اتجه الشريط السعري الثاني نحو الانخفاض، فهذا يدل على أن البائعين كانوا مسيطرين وقد يستمر السعر في الانخفاض. إذا كان الشريط السعري الثاني في ارتفاع، فهذا يدل على أن المشترين كانوا مسيطرين وقد يستمر السعر في الارتفاع.
غالبًا ما تكون الأيام الخارجية جزءًا من نمط استمراري في اتجاه آخر عدد من القضبان السعرية. على سبيل المثال، يعتبر اليوم الخارجي الصاعد الذي يحدث خلال الاتجاه الصاعد إشارة إلى أن الاتجاه الصاعد من المتوقع أن يستمر. اليوم الخارجي الصاعد هو عندما يتجه السعر للأعلى في اليوم الثاني، ويلبي المعايير العامة لليوم الخارجي: قمة أعلى، قاع أعلى، وجسم أطول.
ومع ذلك، اعتمادًا على السياق، يمكن أن تعمل الأيام الخارجية أيضًا كنماذج انعكاسية. يُعتبر الانعكاس الخارجي نمطًا ليوم خارجي في الاتجاه المعاكس لشريط السعر السابق. على سبيل المثال، إذا كان شريط السعر السابق صاعدًا، فإن الانعكاس الخارجي سيكون شريطًا هابطًا بنطاق أطول (سواء من حيث الارتفاعات والانخفاضات أو الفتح والإغلاق).
أيام التداول الخارجية
يمكن أن يظهر اليوم الخارجي بطرق متعددة بناءً على ما إذا كان الشريط الأول صاعدًا أو هابطًا، وما إذا كان الشريط الثاني صاعدًا أو هابطًا. إليك التوليفات:
- الشمعة الأولى صاعدة، الشمعة الثانية صاعدة
- الشريط الأول لأسفل، الشريط الثاني لأعلى
- الشمعة الأولى صاعدة، الشمعة الثانية هابطة
- الشريط الأول لأسفل، الشريط الثاني لأسفل
بينما تعتبر كل هذه المجموعات أيامًا خارجية، عندما تتحرك الأعمدة في اتجاهات مختلفة، يُشار إلى هذه الأنماط بأنها أنماط انعكاس خارجية.
لإضافة سياق إضافي، لا ينظر المتداولون عادةً إلى شريطي السعر فقط. بل ينظرون أيضًا إلى حركة السعر المحيطة.
- قد يكون السعر في ارتفاع داخل النمط
- قد ينخفض السعر ثم يشكل النمط.
- قد يكون النمط أيضًا ضمن نطاق معين ثم يشكل النمط.
إذا كان النمط ضمن نطاق عندما يتشكل اليوم الخارجي، فقد لا يكون تطورًا مهمًا—إلا إذا حدث اليوم الخارجي عندما يكون السعر في مرحلة اختراق للنطاق. يمكن أن يعني اليوم الخارجي داخل النطاق مجرد استمرار للتداول المتذبذب الذي شوهد بالفعل.
في اتجاه صاعد، إذا كانت كلا الشمعتين تشير إلى الأعلى (أو حتى الشمعة الثانية فقط)، فقد يعني ذلك استمرار الاتجاه الصاعد. إذا كانت كلا الشمعتين، أو حتى الشمعة الثانية فقط، تشير إلى الأسفل، فقد يعني ذلك أن الاتجاه الصاعد يتباطأ وقد يتجه السعر نحو الانخفاض.
في الاتجاه الهابط، إذا كانت كلا الشمعتين متجهتين للأسفل (أو حتى الثانية فقط)، فقد يعني ذلك استمرار الاتجاه الهابط. إذا كانت كلا الشمعتين، أو حتى الثانية فقط، متجهتين للأعلى، فقد يبدأ السعر في الارتفاع.
بدلاً من التخمين بما سيفعله السعر، غالباً ما ينتظر المتداولون حتى اليوم التالي - اليوم الثالث - لمعرفة الاتجاه الذي سيتخذه السعر. إذا كان النمط والسياق يشيران إلى حركة صعودية، فعندما يبدأ السعر في التحرك صعوداً في اليوم الثالث، قد يفكر المتداول في الدخول في مركز شراء طويل الأجل. إذا كان النمط والسياق يشيران إلى حركة هبوطية، وبدأ السعر في التحرك هبوطاً في اليوم الثالث، فقد يفكر المتداول في الخروج من مراكز الشراء أو الدخول في مركز بيع.
أحد الأمور الأخرى التي يجب أخذها في الاعتبار هو الحجم. يُظهر اليوم الخارجي ذو الحجم الأكبر من المتوسط اهتمامًا وقناعة أكبر مقارنةً بيوم خارجي ذو حجم منخفض. قد يتجاهل بعض المتداولين اليوم الخارجي ذو الحجم المنخفض وينتظرون إشارة تداول أكثر إقناعًا لاتخاذ إجراء.
مثال على يوم خارجي
الأيام الخارجية هي نمط شائع إلى حد ما. إذا كنت تنظر إلى مخطط يومي لمدة عام واحد، فسيكون هناك عادةً العديد من الأمثلة على الأيام الخارجية.
تم تسليط الضوء على عدة أيام خارجية في الرسم البياني التالي لشركة Amazon.com Inc. (AMZN).
لم تكن هذه أنماط خارجية ذات حجم تداول مرتفع. كما يمكنك أن ترى، استمر السعر في التحرك في اتجاه الاتجاه العام. النمط المحاط بالدائرة على اليسار كان نمط انعكاس خارجي (على الرغم من أنه فشل في إيقاف التقدم). لهذا السبب من المهم انتظار التأكيد. بينما أشار نمط الانعكاس إلى احتمال تحرك السعر للأسفل، إلا أن السعر ارتفع بفجوة في اليوم التالي (الثالث) (وبالتالي، تم إلغاء الإشارة).
كانت الأنماط أيضًا صغيرة إلى حد ما - لم تكن هناك أيام ذات نطاق واسع. مع ارتفاع السعر، وعدم وجود أيام بيع قوية تشير إلى انعكاس، كان يمكن استخدام النمطين الأخيرين كنماذج استمرارية. ارتفع السعر بعد النمط في هاتين المناسبتين.