ما هو التقاطع؟
التقاطع هو نقطة على مخطط التداول حيث يتقاطع سعر الورقة المالية مع خط المؤشر الفني، أو عندما يتقاطع مؤشرين مع بعضهما البعض. تُستخدم التقاطعات لتقدير أداء أداة مالية وللتنبؤ بالتغيرات القادمة في الاتجاه، مثل الانعكاسات أو الاختراقات.
تشمل الأمثلة الشائعة التقاطع الذهبي والتقاطع المميت، والتي تبحث عن تقاطعات في المتوسطات المتحركة المختلفة.
النقاط الرئيسية
- التقاطع يشير إلى حالة يتداخل فيها مؤشر وسعر، أو يتداخل فيها عدة مؤشرات، ويتقاطعون مع بعضهم البعض.
- تُستخدم التقاطعات في التحليل الفني لتأكيد الأنماط والاتجاهات مثل الانعكاسات والاختراقات، مما يولد إشارات شراء أو بيع وفقًا لذلك.
- تُعتبر تقاطعات المتوسطات المتحركة شائعة، بما في ذلك تقاطع الموت وتقاطع الذهب.
فهم التقاطعات
يستخدم المحلل الفني technical analyst تقاطع المتوسطات للتنبؤ بكيفية أداء السهم في المستقبل القريب. بالنسبة لمعظم النماذج، يشير التقاطع إلى أنه حان الوقت إما لشراء أو بيع الأصل الأساسي. يستخدم المستثمرون تقاطعات المتوسطات جنبًا إلى جنب مع مؤشرات أخرى لتتبع أشياء مثل نقاط التحول، واتجاهات الأسعار، وتدفق الأموال.
التقاطعات التي تشير إلى المتوسط المتحرك تكون عادة سببًا في الاختراقات والانهيارات. يمكن للمتوسطات المتحركة تحديد تغيير في اتجاه السعر بناءً على التقاطع. على سبيل المثال، تقنية لعكس الاتجاه هي استخدام متوسط متحرك بسيط لفترة خمس فترات مع متوسط متحرك بسيط لفترة 15 فترة (SMA). سيشير التقاطع بين الاثنين إلى انعكاس في الاتجاه، أو اختراق أو انهيار.
سيتم الإشارة إلى حدوث اختراق عندما يتقاطع المتوسط المتحرك لفترة الخمسة أيام صعودًا مع المتوسط المتحرك لفترة الخمسة عشر يومًا. وهذا يشير أيضًا إلى وجود اتجاه صاعد، والذي يتكون من قمم وقيعان أعلى. سيتم الإشارة إلى حدوث انهيار عندما يتقاطع المتوسط المتحرك لفترة الخمسة أيام هبوطًا مع المتوسط المتحرك لفترة الخمسة عشر يومًا. وهذا يشير أيضًا إلى وجود اتجاه هابط، يتكون من قمم وقيعان أقل.
تؤدي الأطر الزمنية الأطول إلى إشارات أقوى. على سبيل المثال، يكون للرسم البياني اليومي وزن أكبر من الرسم البياني لمدة دقيقة واحدة. وعلى العكس من ذلك، فإن الأطر الزمنية الأقصر تقدم مؤشرات مبكرة، لكنها أيضًا عرضة للإشارات الخاطئة.
التقاطعات العشوائية
يقيس التقاطع العشوائي زخم الأداة المالية الأساسية. يُستخدم لقياس ما إذا كانت الأداة تُشترى بشكل مفرط أو تُباع بشكل مفرط.
عندما يتجاوز تقاطع العشوائية النطاق 80، يُعتبر أن الأداة المالية قد تم شراؤها بشكل مفرط. وعندما ينخفض تقاطع العشوائية إلى ما دون النطاق 20، يُعتبر أن الأداة المالية الأساسية قد تم بيعها بشكل مفرط. يؤدي ذلك إلى تكوين إشارة بيع. يتم تفعيل إشارة شراء عندما يعود التقاطع للارتفاع عبر النطاق 20.
كما هو الحال مع جميع استراتيجيات التداول والمؤشرات، فإن هذه الطريقة للتنبؤ بالحركة ليست مضمونة، بل هي مكملة لأدوات وآلات أخرى تُستخدم لتتبع وتحليل الأنشطة التجارية. يمكن أن تحدث تغييرات مفاجئة في السوق تجعل هذه النتائج غير مجدية أو غير دقيقة. بالإضافة إلى ذلك، يمكن إدخال البيانات بشكل غير صحيح أو تفسيرها بشكل خاطئ من قبل المستثمرين، مما يؤدي إلى استخدام المعلومات التي قدمها التقاطع بشكل غير دقيق.
مثال: التقاطع الذهبي
النمط الذهبي هو نمط شموع يرمز إلى إشارة صعودية حيث يتقاطع متوسط متحرك قصير الأجل فوق متوسط متحرك طويل الأجل. يُعتبر النمط الذهبي نمط اختراق صعودي يتكون من تقاطع يتضمن متوسط متحرك قصير الأجل لأداة مالية (مثل المتوسط المتحرك لمدة 15 يومًا) يتجاوز متوسطها المتحرك طويل الأجل (مثل المتوسط المتحرك لمدة 50 يومًا) أو مستوى المقاومة. نظرًا لأن المؤشرات طويلة الأجل تحمل وزنًا أكبر، فإن النمط الذهبي يشير إلى وجود سوق صاعدة في الأفق ويعززها ارتفاع أحجام التداول. وعكس النمط الذهبي هو النمط المسمى بالصليب الميت.