ما هو الدفع بمبلغ مقطوع؟
الدفع بمبلغ مقطوع هو مبلغ مالي يُدفع في دفعة واحدة بدلاً من توزيعه على أقساط. غالبًا ما ترتبط المبالغ المقطوعة بخطط التقاعد مثل خطط المعاشات التقاعدية ووسائل التقاعد الأخرى مثل حسابات 401(k)، حيث قد يفضل المتقاعدون قبول دفعة مقدمة أصغر بمبلغ مقطوع بدلاً من دفعة أكبر تُصدر على أقساط مع مرور الوقت.
النقاط الرئيسية
- الدفعة المقطوعة هي مبلغ يُدفع دفعة واحدة، على عكس المبلغ الذي يُدفع على أقساط.
- بناءً على معدلات الفائدة والوضع الضريبي والعقوبات، قد يكون للمعاش التقاعدي قيمة حالية صافية (NPV) أعلى من المبلغ الإجمالي.
فهم الدفعة المقطوعة
يمكن أن تصف الدفعات المقطوعة دفعة كبيرة للحصول على مجموعة من العناصر، مثل أن تدفع شركة مبلغًا واحدًا للحصول على المخزون الخاص بشركة أخرى. كما أن الفائزين في اليانصيب عادة ما يكون لديهم الخيار لأخذ دفعة مقطوعة بدلاً من الدفعات السنوية.
توفر المعاشات السنوية درجة من الأمان المالي، ولكن قد يستفيد المتقاعد الأكبر سنًا الذي يعاني من سوء الصحة بشكل أكبر من دفعة مقطوعة. يضمن تأمين دفعة مقدمة غالبًا وجود أصل يمكن تمريره إلى الورثة.
قد يتيح لك الدفع المسبق شراء منزل أو إجراء عملية شراء كبيرة أخرى قد لا تتمكن من تحمل تكلفتها بطريقة أخرى. وبالمثل، يمكنك استثمار المال وربما تحقيق معدّل عائد أعلى من معدّل العائد الفعّال المرتبط بالدفعات السنوية.
ستقوم الشركة التي تقدم المعاش بحساب القيمة المخفضة للمعاش لضمان قدرتها على الوفاء بالتزاماتها.
مبلغ مقطوع مقابل دفعات سنوية: مثال
لتوضيح كيفية عمل الدفعات المقطوعة ودفعات الأقساط، تخيل أنك فزت بمبلغ 10 ملايين دولار في اليانصيب. إذا اخترت الدفعة المقطوعة، فإن كامل المبلغ سيكون خاضعًا لـضريبة الدخل في تلك السنة، وستكون في أعلى شريحة ضريبية.
ومع ذلك، إذا اخترت خيار الدفعة السنوية، فقد تأتيك الدفعات على مدى عدة عقود. على سبيل المثال، بدلاً من الحصول على دخل قدره 10 ملايين دولار في سنة واحدة، قد تكون دفعتك السنوية 300,000 دولار في السنة.
سوف تتجنب أعلى شريحة ضريبية على الدخل الفيدرالي بنسبة 37% للأفراد العزاب الذين تزيد دخولهم عن 609,350 دولارًا في عام 2024 (626,350 دولارًا في عام 2025)، أو 731,200 دولار للأزواج المتزوجين الذين يقدمون إقرارات ضريبية مشتركة في عام 2024 (751,600 دولار في عام 2025).
تعتمد مثل هذه الأسئلة الضريبية على حجم الفوز في اليانصيب، ومعدلات ضريبة الدخل الحالية، ومعدلات ضريبة الدخل المتوقعة، وولايتك السكنية عند الفوز، والولاية التي ستعيش فيها بعد الفوز، والعوائد الاستثمارية. ولكن إذا كنت تستطيع تحقيق عائد سنوي يزيد عن 3% إلى 4%، فإن خيار المبلغ المقطوع عادة ما يكون أكثر منطقية مقارنة بالمعاش السنوي لمدة 30 عامًا.
أيّهما أفضل، المبلغ المقطوع أم المعاش السنوي؟
هناك إيجابيات وسلبيات لقبول دفعة مقطوعة بدلاً من الدفعات السنوية (دفعات ثابتة على مدى فترة زمنية). يعتمد الاختيار الصحيح على قيمة الدفعة المقطوعة مقابل الدفعات الدورية وأهداف الشخص المالية.
ليس من الأفضل دائمًا أخذ دفعة مقطوعة بدلاً من الدفعات السنوية الدورية؛ إذا عُرض عليك الخيار، ففكر في الضرائب والاستثمارات والقيمة الحالية الصافية (NPV)، التي تأخذ في الاعتبار قيمة المال مع مرور الوقت.
هل المبلغ المقطوع محفوف بالمخاطر؟
تلقي دفعة مالية كبيرة ليس بالضرورة أمرًا محفوفًا بالمخاطر. ومع ذلك، إذا تلقيتها كأموال نقدية، فقد تكون السلامة مصدر قلق. قد يكون من المخاطرة أيضًا إيداع المبلغ الكبير في خيار استثماري واحد (مثل الأسهم)، بدلاً من تنويع استثمارك. التنويع يقلل من المخاطر.
لماذا يُطلق عليه المبلغ المقطوع؟
وفقًا لقاموس Merriam-Webster، فإن كلمة "lump" كصفة تعني "غير مقسمة إلى أجزاء" أو "كاملة". أما كلمة "sum"، وفقًا للقاموس، فهي تعني "مبلغ غير محدد أو محدد من المال" أو "المبلغ الكلي" أو "الإجمالي". كمصطلح، تعني "lump sum" "مبلغ من المال يُدفع دفعة واحدة" أو "مبلغ مالي واحد".
الخلاصة
قد يكون الدفع بمبلغ مقطوع خيارًا في عدة حالات. في إقراض الرهن العقاري، يُعتبر "السداد بالرصاصة" هو المبلغ المقطوع للقرض المستحق الذي يُدفع إلى المقرض. بشكل أكثر شيوعًا، قد يكون لديك خيار الدفع بمبلغ مقطوع مع المعاش التقاعدي.
تأتي الدفعة المقطوعة مع مزايا وعيوب. إحدى المزايا هي أنه مع الدفعة المقطوعة، يكون لديك المزيد من التحكم في البداية، وبمجرد استلامها، يمكنك استثمار المال بالطريقة التي ترغب بها. ومع ذلك، قد تتلقى مبلغًا أقل في الدفعة المقطوعة مما كنت ستحصل عليه إذا اخترت المدفوعات الدورية. الضرائب أيضًا تشكل مصدر قلق.
هذه حالة يكون من الجيد فيها الاختيار بعناية. إذا كان لديك أي أسئلة، فكر في التواصل مع مستشار مالي.