ما هو الربح قبل الاستهلاك؟
الربح قبل الاستهلاك يشمل الأرباح التي تُحسب قبل المصروفات غير النقدية. تظهر المصروفات غير النقدية كبنود منفصلة في قائمة الدخل، ولكن لا يتم إنفاق أي نقد فعلي على هذه البنود. بعض المصروفات غير النقدية الشائعة تشمل الاستهلاك، الإطفاء، النضوب، التعويضات القائمة على الأسهم، وتدهور الأصول. الربح قبل الاستهلاك هو ربح الشركة قبل تخفيض أي استهلاك أو مصروفات غير نقدية أخرى.
النقاط الرئيسية
- يشمل الربح قبل الاستهلاك الأرباح التي تُحسب قبل النفقات غير النقدية.
- تظهر المصروفات غير النقدية كبنود منفصلة في قائمة الدخل، ولكن لا يتم إنفاق أي نقد فعلي على هذه البنود.
- يتم تخصيص تكاليف الإهلاك عادةً وفقًا لمعدل أو نسبة معينة، وذلك اعتمادًا على طريقة الإهلاك المستخدمة.
- هناك علاقة مباشرة بين الاستهلاك والأرباح، بالإضافة إلى بعض استراتيجيات الضرائب التي يمكن استخدامها.
- لا ينبغي الخلط بين ما قبل الاستهلاك وEBITDA، الذي يتضمن الرسوم النقدية الفعلية.
فهم الربح قبل الاستهلاك
يتم حساب الربح قبل الاستهلاك لأنه يوفر رقمًا أكثر وضوحًا يمكن أن يساعد في تحديد قدرة الشركة على خدمة الديون. مثل التدفق النقدي الحر، يعتبر الربح قبل الاستهلاك مقياسًا للتدفق النقدي الفعلي للشركة. تخفض العناصر غير المتعلقة بالمصروفات الأرباح المعلنة للشركة، لذا فإن الربح قبل الاستهلاك سيظهر ربحًا أعلى مقارنة بالأرباح المحسوبة بعد الاستهلاك.
الطريقة والحساب
يتم حساب الربح قبل الاستهلاك قبل احتساب المصاريف غير النقدية، وخاصة قبل الاستهلاك. يخصص الاستهلاك تكلفة الأصول الملموسة على مدار عمرها الاقتصادي والمفيد. يتم إجراء الاستهلاك لأغراض المحاسبة والضرائب ويتم الاعتراف به خلال الفترة التي يُتوقع استخدام الأصل فيها، بدءًا من اللحظة التي يدخل فيها الأصل الخدمة.
ومع ذلك، قد يختلف أسلوب الاستهلاك، وكذلك طول الفترة الزمنية التي يتم فيها استهلاك الأصل. قد تشمل أساليب الاستهلاك المختلفة أسلوب الرصيد المتناقص أو الأسلوب الخطي. يُستخدم ذلك للاعتراف بتراجع القيمة أو التآكل والتمزق للأصل. لا يزال الربح قبل الاستهلاك يشمل العديد من النفقات النقدية الأخرى، مثل النفقات المتعلقة بالتسويق، والرواتب، والإيجارات. تكمن سهولة الربح قبل الاستهلاك في أنه من السهل نسبيًا حسابه. باستخدام بيان الدخل فقط، يمكن للمستثمرين والمحللين حساب الربح قبل الاستهلاك كمقياس سريع للتدفق النقدي.
يتم الإبلاغ عن المصروفات غير النقدية في بيان الدخل ولكنها لا تتضمن تبادلًا فعليًا للنقد. يُعتبر الإهلاك هو المصروف غير النقدي الأكثر شيوعًا، حيث تؤثر هذه العناصر غير النقدية على بيان الدخل والدخل الخاضع للضريبة.
تشمل العناصر القابلة للاستهلاك المركبات، والعقارات (باستثناء الأراضي)، وأجهزة الكمبيوتر، ومعدات المكاتب، والآلات، والمعدات الثقيلة.
مثال على الربح قبل الاستهلاك
تشتري الشركة قطعة من المعدات بمبلغ 100,000 دولار. ستقوم الشركة باستهلاك الأصل على مدى 10 سنوات، بمبلغ 10,000 دولار سنويًا. سيظهر مصروف الاستهلاك للشركة البالغ 10,000 دولار، وهو مصروف غير نقدي، كل عام في بيان الدخل، مما يقلل الدخل الخاضع للضريبة. لن يظهر هذا البند في بيان التدفقات النقدية.
الأرباح قبل الاستهلاك مقابل الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك وإطفاء الدين (EBITDA)
على عكس الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA)، يُعتبر الربح قبل الاستهلاك مقياسًا للربحية قبل الخصومات غير النقدية. EBITDA هو مقياس للربحية، يُعرف أيضًا بالربح التشغيلي، ولكنه يشمل الخصومات النقدية الفعلية. EBITDA هو الأرباح قبل الاستهلاك غير النقدي، ولكن هذا المقياس يستثني أيضًا الخصومات النقدية مثل الفوائد والضرائب.
EBITDA هو مقياس للأداء المالي العام للشركة الذي يُستخدم أحيانًا كبديل لصافي الدخل. ومع ذلك، يمكن أن يكون رقم EBITDA مضللًا لأنه يستبعد تكلفة الاستثمارات الرأسمالية مثل الممتلكات والمصانع والمعدات.
كيف يؤثر الإهلاك على الربح؟
الاستهلاك له علاقة مباشرة بأرباح الشركة. يسمح الاستهلاك للشركة بتوزيع تكلفة الأصل على مدى فترة زمنية مع تقليل القيمة الدفترية للأصل. يُعتبر الاستهلاك مصروفًا مسموحًا به يقلل من الربح الإجمالي للشركة إلى جانب المصاريف غير المباشرة الأخرى مثل التكاليف الإدارية وتكاليف التسويق. يمكن أن تكون مصاريف الاستهلاك فائدة على فاتورة الضرائب للشركة لأنها تُعتبر خصمًا للمصروفات وتقلل من الدخل الخاضع للضريبة للشركة.
ما هي الطرق الرئيسية لحساب الإهلاك؟
هناك أربع طرق لحساب الإهلاك. وهي الإهلاك بطريقة القسط الثابت، والإهلاك بطريقة الرصيد المتناقص، والإهلاك بطريقة مجموع أرقام السنوات، والإهلاك بطريقة وحدات الإنتاج. تُعتبر طريقة القسط الثابت لحساب الإهلاك الأكثر شيوعًا والأسهل في الحساب.
أين يتم عرض الإهلاك في البيانات المالية؟
يظهر الاستهلاك في بيان الدخل كمصروف. ومع ذلك، من المهم التمييز بين الاستهلاك والاستهلاك المتراكم، حيث يظهر الاستهلاك المتراكم في الميزانية العمومية كـ حساب مقابل. على الرغم من أن كلاهما يتعلقان بعناصر تفقد قيمتها مع مرور الوقت، إلا أنهما يظهران في أقسام مختلفة في الميزانية العمومية.
ما هو الفرق بين الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك وإطفاء الدين (EBITDA) و الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك وإطفاء الدين والإيجارات (EDITDAR)؟
EBITDA تعني الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء. EBITDAR هو EBITDA بالإضافة إلى تكاليف إعادة الهيكلة/الإيجار. بينما يتم استخدام EBITDA بشكل أكثر شيوعًا، قد ترى استخدام EBITDAR عندما تكون الشركة قد أعادت هيكلتها مؤخرًا، عادةً خلال العام الماضي. كما يتم استخدام EBITDAR من قبل الشركات مثل المطاعم أو الكازينوهات التي لديها تكاليف إيجار فريدة ومتغيرة بشكل كبير.
الخلاصة
الربح قبل الاستهلاك هو مقياس للدخل يُستخدم لتحديد الربح قبل إدراج النفقات غير النقدية في الميزانية العمومية. يختلف هذا عن EBITDA، الذي يشمل الرسوم النقدية الفعلية. يمكن أن يكون الربح قبل الاستهلاك رقمًا سهل الفهم يُستخدم لتحديد قدرة الشركة على خدمة الديون المستقبلية.