ما هو المعفى من الضرائب؟
يشير مصطلح "معفى من الضرائب" إلى أنواع معينة من السلع والأوراق المالية المالية (مثل السندات البلدية) التي لا تُفرض عليها ضرائب. كما يشير إلى الأرباح التي لا تُفرض عليها ضرائب. قد يشجع الوضع المعفى من الضرائب لهذه السلع والاستثمارات والدخل الأفراد والكيانات التجارية على زيادة الإنفاق أو الاستثمار، مما يؤدي إلى تحفيز اقتصادي. قد يُعرف "معفى من الضرائب" أيضًا باسم "معفى من الضرائب".
النقاط الرئيسية
- يمكن أن يشير مصطلح "معفى من الضرائب" إلى السلع أو الخدمات أو الأرباح المعفاة من الضرائب.
- الأوراق المالية المعفاة من الضرائب الأكثر شيوعًا هي السندات البلدية، يليها بعض صناديق الاستثمار المشتركة التي تستثمر في الأوراق المالية المعفاة من الضرائب.
- العناصر المعفاة من الضرائب تشمل الهدايا، والخصومات النقدية على السلع المشتراة، ومدفوعات إعالة الأطفال.
فهم الإعفاء الضريبي
المشتريات والاستثمارات المعفاة من الضرائب لا تتكبد العواقب الضريبية المعتادة التي تتكبدها المشتريات والاستثمارات الأخرى. على سبيل المثال، تحدث عطلات نهاية الأسبوع المعفاة من الضرائب في العديد من الولايات حيث، مرة أو مرتين في السنة، لا تُفرض ضرائب على المشتريات في المتاجر، مما يقلل بالتالي من التكلفة الإجمالية على المستهلك. غالبًا ما تحدث هذه العطلات الضريبية قبل بدء المدرسة في الخريف لتحفيز الإنفاق على اللوازم المدرسية والملابس وأجهزة الكمبيوتر والآلات الحاسبة، وما إلى ذلك.
غالبًا ما تقدم الحكومات إعفاءات ضريبية للمستثمرين الذين يشترون السندات الحكومية لضمان توفر التمويل الكافي لمشاريع الإنفاق. الاستثمارات المعفاة من الضرائب مثل السندات البلدية المعفاة من الضرائب (أو munis) تتيح للمستثمرين كسب دخل الفائدة بدون ضرائب. قد تكون الفائدة معفاة من الضرائب فقط على المستوى الفيدرالي إذا، على سبيل المثال، قام مقيم في كاليفورنيا بشراء سند بلدي من نيويورك. ومع ذلك، تختلف هذه القوانين الضريبية من ولاية إلى أخرى. على سبيل المثال، بعض الولايات مثل ويسكونسن وإلينوي تفرض ضرائب على الفائدة المكتسبة من جميع السندات البلدية، بما في ذلك سنداتها الخاصة، مع بعض الاستثناءات. في المقابل، تعفي ولايات مثل كاليفورنيا وأريزونا الفائدة من الضرائب فقط إذا كان المستثمر يقيم في الولاية المصدرة.
على سبيل المثال، افترض أن حكومة محلية في كاليفورنيا تصدر سند بلدي لتمويل حديقة ترفيهية. يقوم مستثمر، جون سميث، الذي يقيم في ولاية الإصدار بشراء السند بقيمة اسمية قدرها 5,000 دولار والذي يستحق بعد عامين ويحتوي على معدل كوبون بنسبة 3% يتم دفعه سنويًا. في نهاية كل من العامين، يتلقى المستثمر دخل فائدة بنسبة 3% × 5,000 دولار = 150 دولارًا. هذا الدخل لن يتم فرض ضرائب عليه من قبل الحكومة الفيدرالية أو حكومة الولاية. بعد أن يستحق السند، سيستعيد جون سميث استثماره الأصلي من الحكومة المحلية.
ألاسكا، فلوريدا، نيفادا، ساوث داكوتا، تينيسي، تكساس، واشنطن ووايومنغ لا تفرض ضريبة دخل على مستوى الولاية، لذا فهي تعفي بشكل طبيعي الفائدة على جميع السندات البلدية. الأوراق المالية الصادرة عن الحكومة الأمريكية، وهي سندات الادخار الأمريكية والأوراق المالية المحمية من التضخم (TIPSs)، تدفع فائدة معفاة من الضرائب على مستوى الولاية والمحليات، ولكن ليس على المستوى الفيدرالي.
وفقًا لمصلحة الضرائب الأمريكية (IRS)، قد يكون الفائدة على التزامات الحكومة المحلية أو الحكومية معفاة من الضرائب حتى لو لم تكن الالتزامات عبارة عن سندات. على سبيل المثال، قد تكون الفائدة على دين مثبت فقط باتفاقية مكتوبة عادية للشراء والبيع معفاة من الضرائب. أيضًا، قد تُعفى الفائدة التي يدفعها المؤمن عند التخلف عن السداد من قبل الدولة أو التقسيم السياسي من الضرائب. الصناديق المشتركة التي تحتوي على مزيج من الأسهم والسندات البلدية سيكون الجزء من الأرباح المستمدة من السندات معفى من الضرائب بموجب إرشادات ضريبة الدخل الفيدرالية وربما معفى من الضرائب الحكومية اعتمادًا على الموقع الذي نشأت منه السندات و/أو ولاية إقامة دافع الضرائب.
نظرًا لأن الفائدة المعفاة من الضرائب لا تخضع لضرائب الدخل، فهي لا تُدرج في حساب الدخل الإجمالي المعدل (AGI) لأغراض الضرائب. يجب على الجهات المصدرة أو المقرضين الذين يدفعون أكثر من 10 دولارات كفائدة معفاة من الضرائب الإبلاغ عن دخل الفائدة لكل من دافعي الضرائب ومصلحة الضرائب الأمريكية على النموذج 1099-INT. ويجب على دافعي الضرائب أو المقترضين، بدورهم، الإبلاغ عن هذه الفائدة المعفاة من الضرائب على النموذج 1040. يتم استخدام المبلغ المستلم كفائدة معفاة من الضرائب من قبل مصلحة الضرائب الأمريكية لتحديد مقدار الفوائد الاجتماعية لدافع الضرائب التي تخضع للضريبة.
الإعفاء الضريبي والعائد المكافئ للضريبة
كلما ارتفع شريحة الضريبة الهامشية للمستثمر، زادت قيمة وفائدة الأوراق المالية المعفاة من الضرائب بالنسبة للمستثمر. ستحمل الاستثمارات المعفاة من الضرائب عائد مكافئ للضريبة يكون غالبًا أعلى من العائد الحالي، كما يتم تحديده بواسطة شريحة الضريبة الخاصة بالمستثمر. العائد المكافئ للضريبة هو معدل الفائدة الخاضع للضريبة الذي سيكون مطلوبًا لتوفير نفس معدل الفائدة بعد الضريبة. يمكن حساب العائد المكافئ للضريبة لسند معفى من الضرائب كالتالي:
العائد المكافئ للضريبة = العائد المعفى من الضريبة ÷ (1 - معدل الضريبة)
العائد المكافئ للضريبة = العائد المعفى من الضريبة / (1 - معدل الضريبة الهامشي)
على سبيل المثال، إذا كان جون سميث في المثال أعلاه يقع في شريحة ضريبية بنسبة 35%، فإن العائد بنسبة 3% للسندات البلدية يعادل سندًا خاضعًا للضريبة بعائد:
- تساوي 0.03 مقسومة على (1 ناقص 0.35)
- تساوي 0.03 مقسومة على 0.65
- يساوي 0.046، أو 4.6%
ماذا لو كان جون سميث في شريحة ضريبية بنسبة 22%؟ سيكون العائد المكافئ للضريبة:
- يساوي 0.03 مقسوم على 0.78
- تساوي 0.038، أو 3.8%
كلما ارتفع معدل الضريبة الخاص بك، زاد العائد المكافئ للضريبة—وهذا يوضح كيف أن الأوراق المالية المعفاة من الضرائب تناسب بشكل أفضل أولئك الذين في الشرائح الضريبية الأعلى.
ما هو الهدية المعفاة من الضرائب؟
الهدايا مثل النقود التي تُعطى لأحد أفراد العائلة تكون عادةً معفاة من الضرائب ولكن قد تحتاج إلى الإبلاغ عنها. في عام 2025، يمكنك تقديم هدية تصل إلى 19,000 دولار دون الإبلاغ عنها لمصلحة الضرائب الأمريكية (IRS). الهدايا التي تتجاوز 13.99 مليون دولار (على مدى الحياة) تخضع لضريبة الهدايا.
متى تكون الإعفاءات الضريبية أكثر قيمة؟
تكون الحالة المعفاة من الضرائب ذات قيمة كبيرة عندما يتعين عليك دفع ضريبة عالية. كلما ارتفع شريحة الضرائب الهامشية الخاصة بك - أو كلما كان المنتج أو الخدمة أكثر تكلفة - زادت القيمة التي تحصل عليها من الإعفاء الضريبي.
هل الإعفاء الضريبي هو نفسه الإعفاء الجمركي؟
التسوق المعفى من الضرائب والتسوق المعفى من الرسوم هما فئتان مختلفتان تتيحان لك توفير المال أثناء السفر. في التسوق المعفى من الضرائب، يدفع المسافرون الضرائب على السلع مقدمًا ثم يقدمون طلبًا لاستردادها بعد مغادرتهم الوجهة التي تستحق فيها الضريبة. في المقابل، يتم تطبيق الخصومات الضريبية فورًا في التسوق المعفى من الرسوم.
الخلاصة
المشتريات والاستثمارات والأرباح المعفاة من الضرائب لا تخضع للضرائب مثل السلع والمعاملات العادية. تمنح الحكومات بعض العناصر حالة الإعفاء الضريبي لتسهيل الإنفاق وتقديم الفوائد لمجموعات محددة مثل ذوي الإعاقة أو المحاربين القدامى. يستفيد المستثمرون بشكل أكبر من الاستثمارات المعفاة من الضرائب كلما ارتفع شريحة الضريبة الهامشية الخاصة بهم، مما يجعل هذه الأوراق المالية فعالة بشكل خاص لأصحاب الدخل المرتفع.