ما هو صندوق ملكية الأسهم للموظفين (ESOT)؟
صندوق ملكية الأسهم للموظفين (ESOT) هو برنامج أسهم يسهل عملية اكتساب وتوزيع أسهم الشركة على موظفيها. تُعتبر ESOTs حسابات ائتمانية يمكن من خلالها للشركة بيع أسهمها للموظفين.
النقاط الرئيسية
- يُعتبر صندوق ملكية الأسهم للموظفين (ESOT) برنامجًا للأسهم يتيح للموظفين الحصول على أسهم الشركة.
- يعمل نظام ESOT من خلال خطة لتقاسم الأرباح وصندوق ائتماني يقوم بشراء الأسهم.
- يمكن للموظفين والشركة الاستفادة من الحوافز الضريبية من خلال استخدام خطة ملكية الأسهم للموظفين (ESOT).
- برامج ESOTs هي برامج أسهم مرنة تعزز نمو الشركة دون الاعتماد على التمويل الخارجي.
- كما أن خطط ملكية الأسهم للموظفين (ESOTs) تزيد من فوائد الموظفين وتساعد في مواءمة حوافز الموظفين وأخلاقيات العمل مع تلك الخاصة بالإدارة.
فهم صندوق ملكية الأسهم للموظفين (ESOT)
صندوق ملكية الأسهم للموظفين (ESOT) يشبه ولكنه يختلف عن خطة ملكية الأسهم للموظفين، والتي غالبًا ما تُستخدم كشكل من أشكال التقاعد للموظفين. في إطار ESOT، يوجد عادةً مزيج من خطة مشاركة الأرباح المعتمدة مع صندوق استئماني سيقوم بشراء الأسهم.
من خلال السماح للموظفين بالحصول على أسهم عبر خطة تقاسم الأرباح وصندوق ائتماني، يمكن للموظفين رؤية بعض الفوائد الضريبية من استخدام مثل هذا الترتيب. كما يمكن للشركة أن تحصل على بعض الإعفاءات الضريبية من تكلفة إنشاء وصيانة مثل هذا الترتيب، بالإضافة إلى المدفوعات التي تذهب نحو الأمناء.
قد يقترض الأمناء الأموال من أطراف ثالثة خارجية للحصول على الموارد اللازمة لتأمين الأسهم لصالح الصندوق. وفي المقابل، تقوم الشركة بدفع الأموال للأمناء لتغطية هذه النفقات. لا يتعين على الأمناء البحث عن أموال خارجية لهذه المشتريات ويمكنهم العمل بالكامل بالموارد التي توفرها الشركة، على الرغم من أن ذلك قد يحد من القدرة على تأمين المزيد من الأسهم. من الممكن أن تكون تلك التكاليف على الشركة قابلة للخصم بالكامل إذا تم تنظيمها بعناية.
يتم استخدام الأموال التي يتلقاها الأمناء لغرض يُسمى الغرض المؤهل لشراء الأسهم في الشركة لصالح الموظفين. اعتمادًا على نطاق الثقة، قد تسعى إلى تأمين حصة كبيرة في الشركة، ثم تجعل تلك الأسهم متاحة للموظفين. وبالمثل، يمكن أن يعمل سوق الثقة كوسيلة للمساهمين الرئيسيين لبيع جزء من حصتهم التي يرغبون في التخلي عنها.
مزايا صندوق ملكية الأسهم للموظفين (ESOT)
تُعتبر خطط ملكية الأسهم للموظفين (ESOT) مرنة للغاية، حيث يمكن استخدامها من قبل كل من الشركات الخاصة والشركات العامة، سواء بتمويل أو بدون تمويل. كما أنها تتجنب المشاكل التمويلية التي تظهر في خطط التقاعد المؤهلة الأخرى.
يُعتبر ESOT وسيلة لتعزيز نمو الشركة دون الحاجة إلى الاعتماد على التمويل الخارجي. بالإضافة إلى ذلك، فإن نمو الشركة يكون محدودًا بسبب الاحتياجات والمتطلبات المتزايدة باستمرار لخطط مزايا الموظفين. يجمع ESOT بين تقليل الحاجة إلى التمويل الخارجي وخطة مزايا الموظفين، مما يؤدي إلى زيادة التدفق النقدي بدلاً من تقليله.
تعزز خطط ملكية الأسهم للموظفين (ESOTs) معنويات الموظفين وتحسن الحوافز للعمل بجد واتخاذ القرارات التي تصب في مصلحة الشركة. يساعد هذا الترتيب في توجيه مصالح موظفي الشركة لتتوافق مع مصالح المساهمين الآخرين.