ما هو الائتمان المتعثر؟
عادةً ما يشير الائتمان المتعثر إلى تدهور في الجدارة الائتمانية المتصورة لفرد أو شركة أو كيان آخر. ينعكس الائتمان المتعثر عادةً للأفراد في انخفاض درجة الائتمان وللشركات والكيانات الأخرى في انخفاض التصنيف الائتماني. سيجد المقترضون المحتملون الذين لديهم ائتمان متعثر صعوبة أكبر في الحصول على قروض وعادةً ما يتعين عليهم دفع معدلات فائدة أعلى إذا فعلوا ذلك. يمكن أن يكون الائتمان المتعثر حالة مؤقتة وقابلة للإصلاح أو علامة تحذير على أن ضائقة مالية أكبر قد تكون في الأفق.
النقاط الرئيسية
- يشير الائتمان المتعثر إلى تدهور في الجدارة الائتمانية لفرد أو شركة أو كيان آخر.
- سيتم انعكاس الائتمان المتعثر في انخفاض درجة الائتمان للأفراد أو انخفاض التصنيف الائتماني للشركات والحكومات والكيانات الأخرى.
- يجد المقترضون الذين يعانون من ضعف في الائتمان صعوبة في الحصول على القروض وأشكال الائتمان الأخرى، وتكون أكثر تكلفة.
- يمكن في بعض الأحيان إصلاح الائتمان المتعثر من خلال معالجة العوامل التي تسببت فيه في المقام الأول.
كيف يعمل الائتمان المتعثر
عادةً ما يكون الائتمان المتعثر نتيجة للضغوط المالية الناجمة عن تغيير في الظروف، وغالبًا ما يكون هذا التغيير غير متوقع.
في حالة الأفراد، قد يكون ضعف الائتمان نتيجة لفقدان الوظيفة، أو مرض مكلف، أو انخفاض حاد في قيمة الأصول، أو مجموعة من الأزمات الأخرى التي يمكن أن تجعل من الصعب على الشخص مواكبة فواتيره.
بالنسبة للشركة، قد يكون الائتمان المتعثر ناتجًا عن زيادة المنافسة، أو اقتصاد ضعيف، أو مشاكل في سلسلة التوريد، أو قرارات إدارية سيئة، من بين أسباب أخرى.
كيف يتم تقييم الجدارة الائتمانية للأفراد
بالنسبة للأفراد، تُعتبر درجات الائتمان المقياس الأكثر شيوعًا وبساطة لتحديد الجدارة الائتمانية. تستند درجات الائتمان إلى المعلومات الموجودة في تقرير الائتمان للشخص وتُعبّر عنها كرقم مكون من ثلاثة أرقام، يتراوح عادةً بين 300 و850.
تأخذ درجات الائتمان في الاعتبار عددًا من العوامل وتزنها من حيث الأهمية. في حالة درجات FICO، وهو نظام تقييم الائتمان الأكثر استخدامًا، فإن التوزيع يكون كالتالي:
- تاريخ الدفع (35%)
- المبالغ المستحقة (30%)
- طول تاريخ الائتمان (15%)
- مزيج الائتمان (10%)
- الائتمان الجديد (10%)
بشكل عام، يُعتبر أي درجة أقل من 580 ضعيفة، بينما تُعتبر الدرجات بين 580 و669 مقبولة. تبدأ الدرجات الجيدة من 670، وتُعتبر الدرجات الجيدة جدًا من 740، والدرجات الاستثنائية تبدأ من 800.
شخص كان لديه سابقًا درجة ائتمانية جيدة أو جيدة جدًا ولكنه الآن لديه درجة ضعيفة يمكن اعتباره متضررًا ائتمانيًا.
نظرًا لأن تاريخ الدفع والمبالغ المستحقة تشكل ما يقرب من ثلثي درجة الائتمان للشخص، فمن المحتمل أن يكون هناك خطأ ما في إحدى هاتين الفئتين. يعكس تاريخ الدفع ما إذا كانوا يقومون بسداد مدفوعات الائتمان الشهرية في الوقت المحدد، لذا ربما بدأوا، لأي سبب كان، في الدفع متأخرًا أو تفويت المدفوعات تمامًا.
فئة المبالغ المستحقة تعتمد بشكل كبير على نسبة استخدام الائتمان، وهي المبلغ الذي يدين به الشخص حاليًا كنسبة مئوية من كل الائتمان المتجدد المتاح لهم. على سبيل المثال، إذا كان لديهم بطاقتا ائتمان بحد ائتماني إجمالي قدره 20,000 دولار ويدينون بمبلغ 10,000 دولار على تلك البطاقات، فإن نسبة استخدام الائتمان لديهم هي 50%. تكافئ درجات الائتمان نسب الاستخدام المنخفضة وتعاقب النسب العالية، لذا من الممكن أن يكون الشخص قد تراكمت عليه أرصدة أكبر بكثير مما كان يحمله في الماضي. مرة أخرى، قد يكون هناك سبب منطقي لذلك، لكن درجة الائتمان الخاصة بهم ستتأثر سلبًا.
إذا تمكن الفرد من مواكبة فواتيره وسداد جزء كبير من ديونه المستحقة، فيجب أن يكون قادرًا على استعادة درجة الائتمان الخاصة به بمرور الوقت ولن يتم تصنيفه بعد الآن على أنه يعاني من ضعف في الائتمان.
كيف يتم تقييم الجدارة الائتمانية للشركات والحكومات
تقوم وكالات التصنيف الائتماني بتقييم الجدارة الائتمانية للشركات والحكومات والكيانات الأخرى، وتمنحها درجات حرفية بدلاً من الأرقام. كما تقوم بتقييم جودة الائتمان للديون، مثل السندات، التي قد تصدرها هذه الكيانات.
وكالات التصنيف الائتماني الرئيسية هي Fitch Ratings، Moody's Investors Service، وS&P Global. وهناك وكالة تصنيف كبيرة أخرى، AM Best، تركز على صناعة التأمين. جميع هذه الوكالات هي شركات خاصة وعادة ما يتم دفعها من قبل الكيانات التي تقوم بتصنيفها.
بينما تختلف أنظمة التقييم الخاصة بهم، فإنهم جميعًا يخصصون درجات حرفية تتراوح من AAA (الأفضل) إلى C أو D (الأسوأ) بناءً على تقييمهم لجدارة الائتمان الخاصة بتلك الجهة المعينة. كلما كانت الدرجة أعلى، زادت احتمالية سداد الديون، وفقًا لرأي وكالة التقييم.
يمكن اعتبار الكيان الذي انخفض عدد درجات تصنيفه الائتماني بأنه يعاني من ضعف في الائتمان.
تأخذ التصنيفات الائتمانية في الاعتبار مجموعة متنوعة من العوامل، والتي ستختلف بناءً على نوع الكيان الذي يتم تقييمه. كما توضح S&P Global، "عادةً ما يأخذ التحليل الائتماني لمُصدر الشركات في الاعتبار العديد من العوامل المالية وغير المالية، بما في ذلك مؤشرات الأداء الرئيسية، والتأثيرات الاقتصادية والتنظيمية والجيوسياسية، وخصائص الإدارة وحوكمة الشركات، والموقع التنافسي."
عند تقييم كيان حكومي، من ناحية أخرى، تلاحظ S&P Global أن "التحليل قد يركز على الأداء المالي والاقتصادي، والاستقرار النقدي، وفعالية مؤسسات الحكومة".
ما هو إصلاح الائتمان؟
عادةً ما يشير إصلاح الائتمان إلى الخطوات التي يمكن للشخص أو لطرف ثالث يعمل نيابةً عنه اتخاذها لإزالة المعلومات من تقرير الائتمان الخاص بهم والتي تضر بدرجة الائتمان الخاصة بهم. ومع ذلك، من الجدير بالذكر أنه لا يمكن إزالة سوى المعلومات غير الدقيقة من تقرير الائتمان. ستظل المعلومات الدقيقة في التقرير حتى تسقط بسبب العمر، وعادةً ما يكون ذلك بعد سبع سنوات.
كيف يمكنك الحصول على تقرير الائتمان الخاص بك؟
يمكنك الحصول على تقارير الائتمان الخاصة بك من جميع مكاتب الائتمان الرئيسية الثلاثة عبر الموقع الرسمي، AnnualCreditReport.com. بموجب القانون، يحق لك الحصول على تقرير مجاني من كل من المكاتب الثلاثة مرة واحدة على الأقل كل 12 شهرًا. إذا وجدت أخطاءً—خاصة تلك التي قد تضر بدرجة الائتمان الخاصة بك—فلديك الحق في الطعن فيها، ويجب على المكتب التحقيق فيها.
كيف يمكنك الحصول على درجة الائتمان الخاصة بك؟
قد تتمكن من الحصول على تقرير الائتمان الخاص بك مجانًا من البنك الذي تتعامل معه أو من شركات بطاقات الائتمان. هناك أيضًا بعض المواقع الموثوقة التي تقدم تقييمات ائتمانية مجانية. تذكر أن هناك نماذج متعددة لتقييم الائتمان، لذا من المحتمل أن يكون لديك عدة تقييمات ائتمانية، وقد لا يكون التقييم الذي تحصل عليه مجانًا مطابقًا لجميع التقييمات الأخرى.
الخلاصة
وجود ائتمان ضعيف ليس وضعًا جيدًا لأي شخص أو شركة أو حكومة أو أي كيان آخر. لحسن الحظ، قد يكون بإمكانهم تحسين وضعهم من خلال معالجة المشكلات التي تسببت في انخفاض درجات الائتمان أو التصنيفات الائتمانية في المقام الأول.