ما هو المحاسبة الفودو؟
يشير مصطلح محاسبة الفودو إلى طريقة إبداعية وغير أخلاقية في المحاسبة تعمل على تضخيم الأرقام الموجودة في البيانات المالية للشركة بشكل مصطنع. تستخدم محاسبة الفودو العديد من الحيل المحاسبية لتعزيز النتيجة النهائية عن طريق تضخيم الإيرادات أو إخفاء النفقات أو كليهما.
قد تكون المناورات المحاسبية الفردية المستخدمة في المحاسبة الوهمية بسيطة، وقد يتجاهل المستثمرون الحيل المحاسبية التي تحدث لمرة واحدة. ومع ذلك، فإن التكرار المتكرر لهذه الممارسات غالبًا ما يؤثر سلبًا على القيمة السوقية للشركة وسمعتها.
النقاط الرئيسية
- المحاسبة السحرية هي مصطلح عامي يشير إلى الممارسات المحاسبية غير القانونية أو غير الأخلاقية التي تبدو وكأنها تحسن بشكل سحري الأرقام المالية للشركة، من خلال تضخيم الإيرادات وإخفاء النفقات أو كليهما.
- تعرضت ممارسات المحاسبة المشبوهة للتدقيق بعد سلسلة من الفضائح المحاسبية التي ظهرت، بما في ذلك انهيارات شركات إنرون وتايكو وورلدكوم.
- تم تمرير قانون ساربينز-أوكسلي لعام 2002 استجابةً لهذه الفضائح لإصلاح اللوائح وفرض عقوبات أشد على المسؤولين عن الأفعال الاحتيالية.
كيف تعمل المحاسبة السحرية
كما هو مذكور أعلاه، يصف مصطلح "محاسبة الفودو" الحيل التي قد تستخدمها الشركة لإخفاء خسائرها وتضخيم أرباحها. السبب وراء هذا الاسم بسيط—تبدو الأرباح والخسائر وكأنها تظهر وتختفي بشكل سحري باستخدام الحيل المحاسبية.
هذه العملية ليست غير مهنية فحسب، بل إنها أيضًا غير أخلاقية. وذلك لأن الشركات التي تستخدم هذه التقنية تخدع المستثمرين والمحللين عن عمد ليعتقدوا أنها أكثر ربحية مما هي عليه في الواقع. من الصعب تنفيذ الحيل المحاسبية بالنسبة للشركات التي تخضع لمستويات أعلى من التحليل. وتكون هذه الممارسات أكثر انتشارًا بين الشركات العامة الأصغر والأقل متابعة.
تقنيات المحاسبة الإبداعية ليست جديدة. في الواقع، لقد وُجدت منذ عقود. بعض ممارسات المحاسبة الغامضة التي حددها الرئيس السابق لـ لجنة الأوراق المالية والبورصات (SEC) آرثر ليفيت في ذروة فقاعة الدوت كوم في أواخر التسعينيات شملت:
- الاعتراف بالإيرادات قبل تحصيلها فعليًا.
تشارك معظم الشركات في ممارسات مثل المحاسبة السحرية حتى لا يفقد المستثمرون الثقة فيها. بعد كل شيء، الربح أفضل بكثير من الخسائر، خاصة عندما تكون متسقة. وضغط تلبية توقعات الأرباح الفصلية في وول ستريت هو أيضًا دافع رئيسي لاستخدام المحاسبة السحرية. ولكن عند اكتشافها، يمكن أن يكون لهذه الحيل تداعيات خطيرة. عادة ما تكون تعويضات التنفيذيين والوظائف على المحك، إلى جانب سمعة الشركة وقيمتها في السوق.
اعتبارات خاصة
مع تطور مهنة المحاسبة وازدياد جدية الجهات التنظيمية في تطبيق القوانين، أصبحت المحاسبة الوهمية تحت رقابة أكبر. كان هذا الأمر صحيحًا بشكل خاص بعد فضيحة شركة إنرون. فقد استخدمت شركة الطاقة والمرافق الفاشلة ممارسات محاسبية خارج الدفاتر لخداع المساهمين والجهات التنظيمية وجعلهم يعتقدون أنها كانت تحقق أرباحًا.
استخدمت شركة إنرون المركبات ذات الأغراض الخاصة (SPVs) لإخفاء الخسائر، والأصول السامة، وكميات كبيرة من الديون، مما أدى إلى خداع كل من دائنيها ومساهميها. وقد قدمت الشركة طلبًا للإفلاس بموجب الفصل 11، وأدى الفضيحة إلى فرض غرامات وتوجيه اتهامات لعدد من المديرين التنفيذيين في الشركة.
هزّت فضيحة إنرون العالم المالي بسبب الحيل التي استخدمتها الشركة لإخفاء كميات كبيرة من الديون والأصول السامة التي كانت تتعامل معها لسنوات. لاحظ المنظمون تصرفات إنرون إلى جانب حالات أخرى من سوء السلوك المالي من شركات مثل Tyco وWorldCom من خلال تمرير قانون ساربينز-أوكسلي لعام 2002. تطلب القانون إصلاحات في اللوائح وفرض عقوبات أشد على من ارتكبوا الاحتيال المالي.
تم تمرير قانون ساربينز-أوكسلي لعام 2002 لضمان أن تكون الشركات صادقة وشفافة في تقاريرها المالية.
مثال على المحاسبة الوهمية
إليك مثال افتراضي عن كيفية عمل المحاسبة السحرية. قد تلجأ شركة إلى استخدام المحاسبة السحرية للاعتراف المبكر بإيرادات قدرها 5 مليارات دولار بينما تخفي مليار دولار من المصروفات غير المتوقعة خلال ربع السنة.
تُمكّن هذه التكتيكات الشركة من الإبلاغ عن صافي الدخل الذي يزيد بمقدار 6 ملايين دولار عن الرقم الحقيقي للربع المالي. قد يكون لهذا تأثير كبير على سعر السهم عند إصدار تقرير الأرباح الربعية. ومع ذلك، فإن اكتشاف أن هذه الأرباح الإضافية للفترة لم تكن حقيقية سيؤدي بسرعة إلى محو رد الفعل الإيجابي لسعر السهم ويثير تساؤلات حول مصداقية الإدارة.