ما هو شهادة الإيداع ذات السعر الثابت (CD)؟
شهادة الإيداع ذات السعر الثابت هي نوع من حسابات التوفير التي تتمتع بمعدل فائدة محدد طوال مدتها. تقدم شهادات الإيداع عمومًا شروطًا بفترات زمنية تبدأ من ثلاثة أشهر حتى سنة واحدة، ثم تتحول إلى فترات سنتين، ثلاث سنوات، وخمس سنوات، حيث يبقى المال دون مساس في الحساب. هناك أيضًا شهادات إيداع بفترات عشر سنوات.
بشكل عام، كلما زادت مدة شهادة الإيداع ذات السعر الثابت، زاد معدل الفائدة الثابت، على الرغم من وجود استثناءات. يمكنك شراء شهادات الإيداع عبر الإنترنت أو شخصيًا من بنك أو اتحاد ائتماني.
النقاط الرئيسية
- شهادة الإيداع ذات السعر الثابت هي نوع من حسابات التوفير التي تحتجز أموالك بمعدل فائدة محدد لفترة زمنية محددة.
- عادةً، تدفع شهادات الإيداع ذات السعر الثابت طويل الأجل معدلات فائدة أعلى، إلا إذا كانت المؤسسة المالية تقدم معدلًا ترويجيًا لفترات أقصر.
- إذا قمت بسحب الأموال من شهادة إيداع ذات معدل ثابت مبكرًا، فمن المحتمل أن تدفع عدة أشهر من الفائدة كعقوبة.
فهم شهادة الإيداع ذات السعر الثابت
قد ينجذب المدخرون الذين يتسمون بالحذر في استثماراتهم إلى شهادات الإيداع ذات العائد الثابت، والتي توفر تدفقات دخل ثابتة حتى تاريخ الاستحقاق. علاوة على ذلك، نظرًا لأن شهادات الإيداع مضمونة من قبل مؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية (FDIC) حتى 250,000 دولار (لكل صاحب حساب، لكل مصدر)، يشعر المستثمرون الذين يضعون أموالهم في شهادات الإيداع بالراحة بشأن سلامة أصولهم. قد لا تدفع شهادات الإيداع ذات العائد الثابت فائدة بقدر ما تدفعه الأوراق المالية ذات الدخل الثابت الأخرى، لكن المدخرين المحافظين يقبلون المقايضة بين فائدة أقل مقابل مخاطر أقل.
ومع ذلك، كما هو الحال مع أي استثمار يحقق فائدة، يواجه المستثمرون مخاطر التضخم. يحدث هذا عندما يتجاوز معدل التضخم معدل الفائدة للاستثمار ويؤدي إلى تآكل قدرتك الشرائية المستقبلية.
يمكنك اختيار فترات زمنية مختلفة لشهادات الإيداع (CD) التي تتراوح عادةً من شهر واحد إلى عدة سنوات. خلال هذه الفترة، تترك أموالك في حساب الشهادة حتى تاريخ الاستحقاق، أو التاريخ الذي تنتهي فيه الفترة. عند تاريخ الاستحقاق، يمكنك سحب وديعتك الأصلية بالإضافة إلى الأرباح من الفوائد أو تجديد المبلغ والفوائد في شهادة إيداع جديدة.
عادةً ما تفرض البنوك غرامة على السحب المبكر للأموال من شهادة الإيداع (CD)، لذا من الأفضل عادةً ترك الأموال في الأداة حتى تنضج. عند النضوج، وبناءً على احتياجاتك المالية، يمكنك تجديد شهادة الإيداع الناضجة إلى أخرى جديدة. ومع ذلك، من المحتمل أن يكون السعر الثابت الجديد لشهادة الإيداع مختلفًا عن شهادة الإيداع التي انتهت للتو.
شهادة الإيداع ذات السعر الثابت مقابل شهادة الإيداع ذات السعر المتغير
شهادة الإيداع ذات السعر المتغير (CD) لها مدة ثابتة مثل شهادة الإيداع ذات السعر الثابت، ولكن يمكن أن تتغير معدلات الفائدة لشهادة الإيداع. قد تتضمن بعض شهادات الإيداع خيارًا أو خيارين لزيادة معدلك خلال المدة، والتي تميل إلى أن تكون أطول مع خيارات أقل من شهادة الإيداع ذات السعر الثابت.
على سبيل المثال، قد تتمكن فقط من الاختيار بين مدة سنتين أو أربع سنوات والقدرة على رفع معدلك مرة واحدة فقط. قد تُسمى هذه الشهادات بشهادات رفع المعدل أو شهادات الزيادة، أو أي مصطلح آخر خاص بالبنك أو الاتحاد الائتماني. ترتبط شهادات الإيداع المتغيرة الأخرى بمؤشر معين، مثل مؤشر معدل الفائدة الأساسي.
المستثمر في شهادة إيداع ذات معدل فائدة متغير يكون أقل نفورًا من المخاطر من مشتري شهادة الإيداع ذات معدل الفائدة الثابت، وقد يعتقد أن معدلات الفائدة ستزداد خلال الفترة التي تحتجز فيها الشهادة النقد. إذا كان هذا صحيحًا، فإن الشهادة ستولد فائدة أكثر من شهادة الإيداع ذات معدل الفائدة الثابت.
يجب على حاملي شهادات الإيداع دفع الضرائب الفيدرالية على الفائدة التي يجنونها بمعدل شريحة الضرائب الخاصة بهم.
شهادات الإيداع ذات السعر الثابت مقابل صناديق سوق المال
تُعتبر شهادات الإيداع ذات السعر الثابت وحسابات سوق المال خيارات ادخار شائعة، ولكل منها ميزات وفوائد ومرونة مختلفة. ومع ذلك، فإن لكل منهما وظائف مختلفة تمامًا. تقدم شهادات الإيداع ذات السعر الثابت معدل فائدة محدد مسبقًا يظل ثابتًا طوال مدة الشهادة، بينما تقدم حسابات سوق المال معدلات فائدة متغيرة يمكن أن تتغير بناءً على ظروف السوق.
تتمتع شهادات الإيداع ذات السعر الثابت أيضًا بفترات ثابتة تتراوح من بضعة أشهر إلى عدة سنوات، بينما توفر حسابات سوق المال مرونة أكبر في الوصول إلى الأموال. يمكن للمستثمرين غالبًا إيداع وسحب الأموال عدة مرات في الشهر الواحد، على الرغم من أنه قد تكون هناك حدود لعدد المرات التي يمكن فيها للمدخر التعامل مع صناديق سوق المال في فترة زمنية قصيرة.
حسابات سوق المال مصممة لأولئك الذين يبحثون عن توازن بين السيولة ومعدلات الفائدة الأعلى مقارنة بحسابات التوفير العادية، وهي مناسبة للأموال الطارئة أو الأهداف الادخارية قصيرة الأجل. في بعض الحالات، لا يمكن كسر شهادات الإيداع ذات السعر الثابت، مما يعني أن المدخرين قد يكون لديهم أموال مخصصة لا يمكنهم الوصول إليها حتى انتهاء المدة.
عادةً ما تختلف الودائع الدنيا لشهادات الإيداع ذات السعر الثابت بناءً على المؤسسة المالية ومدة الشهادة. قد تحتوي حسابات السوق النقدي أيضًا على متطلبات إيداع دنيا، لكنها تميل إلى أن تكون أقل من شهادات الإيداع ذات السعر الثابت.
النشاط في حسابات شهادات الإيداع ذات السعر الثابت يكون محدودًا حتى ينضج الحساب، حيث يتم كسب الفائدة على المبلغ الأساسي وليس هناك الكثير غير ذلك. في المقابل، هناك بعض الوظائف الإضافية المحتملة مع حسابات سوق المال. على سبيل المثال، قد تحتوي بعض الحسابات على امتيازات كتابة الشيكات والوصول إلى ماكينة الصراف الآلي (ATM).
مزايا وعيوب شهادات الإيداع ذات السعر الثابت
إيجابيات شهادات الإيداع ذات السعر الثابت
تقدم شهادات الإيداع ذات السعر الثابت راحة البال مع عوائد مضمونة، حيث يعد البنك أو الاتحاد الائتماني بدفع معدل الفائدة الرئيسي أو الإجمالي على مدى فترة الشهادة. يظل المعدل ثابتًا بغض النظر عن التقلبات في الاقتصاد أو الأسواق المالية. هذا مفيد بشكل خاص للأفراد الذين يتجنبون المخاطر أو الذين يفضلون الاستقرار في تخطيطهم المالي (مثل المتقاعدين الذين يعتمدون على مبالغ محددة من التدفق النقدي لتصبح سائلة في أوقات محددة).
تُعتبر شهادات الإيداع ذات السعر الثابت استثمارات منخفضة المخاطر، وكما ذُكر سابقًا، فإنها تتمتع بتأمين من مؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية (FDIC) الذي يحمي الودائع حتى حد معين. هذا التأمين يحمي الاستثمار الرئيسي وأرباح الفائدة من مخاطر فشل البنك، مما يتيح استرداد الأموال حتى إذا واجه البنك صعوبات مالية.
تقدم شهادات الإيداع ذات السعر الثابت الاستقرار والقدرة على التنبؤ، مما يسمح بحساب دقيق للقيمة المستقبلية، وبالتالي تسهيل التخطيط للأهداف المالية وتنسيق استراتيجيات الادخار وفقًا لذلك. فهي لا تعتمد على تحركات السوق أو الظروف الاقتصادية، مما يجعلها جذابة خلال فترات عدم اليقين الاقتصادي أو تراجع السوق. في بعض الحالات، قد يفكر المستثمرون في التحوط من الاستثمارات في الأسهم الأكثر خطورة باستخدام الأوراق المالية ذات الدخل الثابت مثل شهادات الإيداع ذات السعر الثابت في محاولة لتقليل المخاطر العامة في المحفظة من خلال التنويع.
أخيرًا، تشجع شهادات الإيداع ذات السعر الثابت على الادخار، حيث إنها استثمارات مرتبطة بمدة زمنية محددة، مما يعني الالتزام بإبقاء الأموال مودعة لفترة معينة. هذا يقلل من الإنفاق العشوائي ويعزز الادخار المنظم. بالنسبة للمدخرين الذين قد يحتاجون إلى بعض المساعدة في الالتزام بالادخار على المدى الطويل، فإن هذا يساعد الأفراد على العمل نحو تحقيق الأهداف المالية طويلة الأجل.
سلبيات شهادات الإيداع ذات السعر الثابت
تقدم شهادات الإيداع ذات السعر الثابت الاستقرار والأمان، ولكن هذا يأتي بتكلفة. عادةً ما توفر شهادات الإيداع ذات السعر الثابت عوائد أقل مقارنة بالاستثمارات المتقلبة مثل الأسهم أو صناديق الاستثمار المشتركة. يجب أن تضع في اعتبارك أن الأسهم قد تتكبد خسائر بالإضافة إلى إمكانية تحقيق عوائد أعلى.
تم تصميم شهادات الإيداع هذه لتكون منخفضة المخاطر وتوفر عائدًا مضمونًا، ولكن قد لا يتمكن المستثمرون من مواكبة التضخم، مما قد يؤدي إلى فقدان القوة الشرائية بمرور الوقت. هذا صحيح بشكل خاص في الفترات التي يرتفع فيها التضخم بسرعة خلال فترة زمنية قصيرة.
شهادات الإيداع ذات السعر الثابت ليست أصولًا سائلة أيضًا. هذا يعني أنها ليست متاحة بسهولة قبل أن تصل الشهادة إلى تاريخ استحقاقها. إذا كنت بحاجة إلى سحب الأموال قبل أن تنضج الشهادة، فسوف تواجه عقوبات وتخسر جزءًا من الفائدة المكتسبة، مما يمكن أن يكون عيبًا كبيرًا إذا كان لديك نفقات غير متوقعة أو حالات طوارئ مالية.
الإيجابيات
يوفر معدل عائد مضمون على مدى فترة زمنية محددة.
يسمح للمستثمرين بتوقع وتخطيط مبالغ التدفقات النقدية المستقبلية
لا يتحرك مع تقلبات السوق
يثني عن الإنفاق من خلال تجميد الأموال، مما يساعد المدخرين الأقل اجتهادًا.
العيوب
قد تولد عوائد أقل لأن الاستثمارات منخفضة المخاطر
يجبر المدخرين على التضحية بالسيولة، مما يعني أن الأموال لن تكون متاحة في حالة الطوارئ.
يعرض مخاطر التضخم حيث قد يفقد الاستثمار قوته الشرائية إذا ارتفعت الأسعار.
قد تترتب رسوم أو نفقات عند السحب المبكر
مثال على شهادة إيداع ذات معدل ثابت
يقدم البنك شهادة إيداع (CD) بسعر فائدة ثابت يضمن عوائد بنسبة 5%. فترة شهادة الإيداع هي ستة أشهر. تستثمر تاتيانا مبلغ 1,000 دولار في الشهادة. بعد ستة أشهر، تكون قد كسبت حوالي 25 دولارًا (يعتمد المبلغ الدقيق على عدد مرات تراكم الفائدة). يمكنها سحب 1,025 دولارًا أو تجديدها في شهادة إيداع أخرى. تختار الخيار الأخير، وفي نهاية العام، تسحب حوالي 1,050 دولارًا عند استحقاقها. ستكون مدينة بالضرائب على أرباحها البالغة 50 دولارًا.
على النقيض من ذلك، استثمرت صديقة تاتيانا، مارك، أيضًا مبلغ 1,000 دولار، ولكن في شهادة إيداع متغيرة أو قابلة للزيادة لمدة 24 شهرًا. إذا ارتفعت معدلات الفائدة إلى 6% أو أكثر في الأشهر الـ 12 المقبلة، فإن مارك سيحقق ربحًا أكبر قليلاً من تاتيانا بنهاية السنة الأولى.
هل يجب أن أضع أموالي في شهادة إيداع (CD) خلال فترة الركود الاقتصادي؟
خلال فترة الركود، يبحث الناس عن الخيارات الأكثر أمانًا لاستثماراتهم. تُعتبر شهادات الإيداع ذات السعر الثابت خيارًا آمنًا لأنها مؤمنة من قبل مؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية (FDIC) حتى مبلغ 250,000 دولار. يجب أن تضع في اعتبارك أن الأموال الموضوعة في شهادة الإيداع لن تكون سهلة التسييل دون رسوم سحب، حتى وقت استحقاق الشهادة. ومع ذلك، إذا كان معدل التضخم أكبر من معدل الفائدة، فقد يؤدي الفرق إلى تقليل عوائدك الإجمالية.
هل سأربح أكثر مع شهادة إيداع ذات معدل ثابت أم شهادة إيداع سائلة؟
عادةً ما يقدم القرص المضغوط ذو السعر الثابت معدل فائدة أعلى من القرص المضغوط السائل، المعروف أيضًا باسم القرص المضغوط الخالي من العقوبات. يتيح لك القرص المضغوط السائل سحب أموالك مبكرًا دون دفع عقوبة.
قد تكسب فائدة إجمالية أكبر مع شهادة إيداع ذات معدل ثابت مقارنة بشهادة إيداع سائلة إذا تركت أموالك مستثمرة لفترة أطول. يفترض هذا أن معدلات الفائدة العامة لا ترتفع وتجعلك تفوت فرص استثمارية أفضل. إذا ارتفعت المعدلات بسرعة، فقد تحقق شهادة الإيداع السائلة أرباحًا أكبر بمرور الوقت إذا قمت بسحب أموالك وإعادة استثمارها في شهادة إيداع ذات معدل أعلى.
بالإضافة إلى ذلك، إذا كنت بحاجة إلى أموالك في وقت أبكر مما توقعت، يمكنك السحب دون دفع غرامة.
هل توجد عقوبة إذا سحبت أموالي من شهادة الإيداع ذات السعر الثابت؟
نعم، هناك عقوبة على سحب الأموال من شهادة الإيداع ذات السعر الثابت قبل تاريخ الاستحقاق. إذا كنت قلقًا من أنك قد تحتاج إلى أموالك قبل تاريخ الاستحقاق، فكر في استخدام استراتيجية سلم شهادات الإيداع. تضمن هذه الاستراتيجية الاستثمارية أنك ستحصل على جزء من أموالك في فترات زمنية مختلفة، مما يساعدك على تجنب أي سحوبات مبكرة.
الخلاصة
شهادة الإيداع ذات السعر الثابت تتيح لأموالك النمو في وسيلة منخفضة المخاطر طالما أنك تحتفظ بأموالك في الشهادة طوال المدة المحددة. يمكن لشهادات الإيداع ذات السعر الثابت أن تقدم معدل فائدة ثابت وأعلى من الأنواع الأخرى من شهادات الإيداع، حيث يعتمد المعدل على طول المدة.
قارن بين خيارات شهادات الإيداع ذات السعر الثابت التي تقدمها المؤسسات المالية المختلفة وفترات الاستحقاق للعثور على أفضل سعر. تذكر أنه إذا سحبت أموالك قبل تاريخ الاستحقاق، فمن المحتمل أن تدفع غرامة تعادل عدة أشهر من الفائدة. إذا كنت جديدًا على شهادات الإيداع، فقد تبدأ بفترة أقصر (مثل شهادة إيداع لمدة ثلاثة أشهر)، أو سلم شهادات الإيداع، أو شهادة إيداع سائلة أو خالية من الغرامات.